آموزش

قدرتمندترین الگوهای شمعی ژاپنی (Japanese Candlestick)

کندل استیک ها تأثیر احساسات سرمایه گذاران را بر قیمت سهام و بقیه دارایی های مالی را نشان می دهند. این نوع نمودار، به دلیل نمایش اطلاعات بیشتر و خواندن راحت تر، متفاوت از انواع نمودارهای میله ای و خطی است. از تکنیک های نمودار های شمعی ژاپنی می توان در نوسان گیری و سرمایه گذاری های کوتاه مدت بهره برد.

منتشر شده

3 سال پیش

در

آذر 11, 1401

توسط

روکو (Rocco)

قدرتمندترین الگوهای شمعی ژاپنی (Japanese Candlestick)

کندل استیک ژاپنی (Japanese candlestick) یکی از شیوه های نمایش نمودار های قیمتی است که توسط معامله گری به نام مانهیسا هما (Manhissa Homa) در قرن ۱۸ ابداع شد. او یکی از اولین و مشهورترین ژاپنی هایی است که با استفاده از گذشته قیمت، حرکت های آتی آن را پیش بینی کرد. او با انجام معاملات برنج در قرن هفدهم به ثروت عظیمی دست یافت.

این نوع نمودار، به دلیل نمایش اطلاعات بیشتر و خواندن راحت تر، متفاوت از انواع نمودارهای میله ای و خطی است. هر قدر که تحلیلگران تکنیکال با نمودار شمعی بیشتر آشنا شوند، از نمودار میله ای کمتر استفاده خواهند کرد.

Japanese Candlestick Patterns

به شکل زیر نگاه کنید. این طرح ساده، تمام اطلاعات موجود در یک کندل استیک ژاپنی را نمایش می دهد. یکی از کندل های تصویر، کندل صعودی (سبز) و دیگری کندل نزولی (قرمز) است. هر کندل در تایم فریم مشخص خود، اطلاعاتی از قبیل قیمت های باز شدن، بسته شدن و بالاترین و پایین ترین قیمت طی شده را نشان می دهد. برای رسم یک کندل به قیمت پایانی نیاز داریم.

بنابراین باید برای دریافت اخطار معتبر، منتظر قیمت پایانی [بسته شدن کندل] بمانید. بعضی از تحلیل گران عقیده دارند که بسته شدن قیمت در بالای سطح مقاومت، به تنهایی سیگنال خرید را به درستی نمایان نمی کند و باید منتظر تایید باشند و این یعنی منتظر قیمت بسته شدن کندل تنها منحصر به نمودار شمعی نیست.

الگوهای شمعی ژاپنی (Japanese Candlestick Patterns)

به قسمت ضخیم و کلفت شمع ها، بدنه اصلی (Body) گفته می شود. بدنه اصلی، دامنه بین قیمت باز شدن [ابتدایی] و قیمت بسته شدن [پایانی] را در بر می گیرد. زمانی که بدنه اصلی (سیاه – قرمز) باشد به این معناست که قیمت پایانی دوره کمتر از قیمت ابتدایی آن است. اگر بدنه اصلی (سفید – سبز) باشد، به معنای آن است که قیمت پایانی بیشتر از قیمت باز شدن در آن دوره است.

به خطوط بالا یا پایین کندل‌، سایه (Shadow) می گویند. به عنوان مثال، سایه ها در کندل استیک روزانه نشان دهنده بالاترین و پایین ترین قیمت در آن روز است. شکل یک کندل بر اساس رابطه میان قیمت های بالا، پایین، باز شدن و بسته شدن متفاوت است. برای ژاپنی ها مهمترین قسمت یک شمع، بدنه اصلی است. سایه ها به عنوان یک فاکتور فرعی در نوسانات قیمت لحاظ می شوند.

در تصویر زیر یک نمودار قیمتی را به صورت کندل‌ استیک ژاپنی مشاهده می کنید که بسیار واضح تر از نمودار میله ای یا خطی است.

EUR/USD Japanese Candlestick chart

در واقع کندل استیک ها تأثیر احساسات سرمایه گذاران را بر قیمت سهام و بقیه دارایی های مالی را نشان می دهند. معامله گران تکنیکال با استفاده از الگوهای کندل‌ استیک، زمان ورود به معامله و خروج از آن را تعیین می کنند.

چگونه از کندل های ژاپنی (Japanese candlesticks) استفاده کنیم؟

یک نمودار کندل استیک در هر بازه زمانی، اطلاعات مهمی را در اختیار معامله گر قرار می دهد. معمولا معامله گران، سیگنال های خود را با الگوهای کندل استیک تایید می کنند تا احتمال موفقیت معامله خود را افزایش دهند‌.

یکی از تکنیک های رایج معامله گری، استفاده تنها از تحلیل کندل استیک در پرایس اکشن (Price Action) است‌. با این وجود، معاملات کندل استیک زمانی که با استفاده از اندیکاتورهای دیگر تأیید شوند یا با مناطق پشتیبانی و مقاومت ترکیب شوند، یکی از قدرتمندترین استراتژی های معاملاتی به شمار خواهند رفت.

الگوهای کندل استیک، اشکال منحصر به فردی بر روی نمودار قیمتی هستند که به رویدادهای مشخصی منجر می شوند. اگر این الگوها به موقع تشخیص داده شوند، می توانند در پیدا کردن ست آپ های معاملاتی با احتمال موفقیت بالا، مفید باشند.

الگوهای کندل استیک به دو دسته تقسیم می شوند.

الگوهای کندلی ادامه دهنده
الگوهای کندلی برگشتی

در ادامه به بررسی چند تا از الگوهای ژاپنی تک کندلی، دو و سه کندلی می پردازیم.

الگوهای تک کندلی (Single Candlestick Patterns)

دوجی (Doji)

تشخیص کندل دوجی بسیار راحت است. هر زمانی که کندل دقیقا در سطح باز شدن خود، بسته شود، (یا خیلی به هم نزدیک باشند) یک دوجی شکل می گیرد. دقت کنید که گاهی اوقات قیمت پس از باز شدن هیچ حرکتی نمی کند؛ در این مواقع کندل دوجی فقط یک خط افقی بدون سایه است.

بر حسب اینکه قیمت باز شدن و بسته شدن در کجای شمع واقع شوند، انواع مختلفی از دوجی شناسایی می شوند. مانند سنگ قبر (GraveStone) یا دوجی پایه بلند (Long Legged) کندل های دوجی از مهمترین نوع الگوهای تک کندلی هستند. این کندل ها گاها در ترکیب با چند کندل دیگر، الگوهای جدید پدید می آورند.

Spinning-Tops

وقتی که کندل دوجی بعد از یک حرکت طولانی مدت شکل بگیرد، خاصیت برگشتی دارد، زیرا در یک بازار صعودی (یا نزولی)، شکل گیری دوجی نشانگر این است که خریداران توان خود را از دست داده اند و قدرت خرید و فروش در بازار برابر است. بنابراین کندل در قیمتی که باز شد، بسته می شود.

به خاطر بسپارید که هر موقع بعد از یک حرکت طولانی، کندل دوجی در نمودار شکل بگیرد، احتمال برگشت قیمت وجود دارد.

“کندل دوجی یکی از الگوهای مهم بازگشتی است که با کندل بعدی تایید می شود.”

دوجی سنگ قبر حالتی از دوجی است که قیمت باز شدن و بسته شدن آن یکسان هستند. اخطار بازگشتی سقف. این الگو اگر با کندل بعد از خود تایید شود، می تواند اخطار بازگشتی کف نیز به حساب آید.

دوجی پایه بلند همانطور که از نامش پیداست یک دوجی با سایه های بلند است. این کندل یکی از اخطارهای مهم بازگشتی به شمار می رود. اگر قیمت باز شدن و بسته شدن در وسط کندل باشد آن را کالسکه چی می نامند.

دوجی یک نشانه مهم بازگشتی است. اگر قبل از آن چندین کندل با بدنه کوچک وجود داشت آن گاه این کندل اهمیت دوجی را ندارد و مانند کندل های قبلی است!

نادیده گرفتن دوجی با توجه به اهمیت آن، بسیار خطرناک است. اگر تعداد زیادی دوجی در نمودار وجود داشته باشد آنگاه وقوع یک دوجی امری غیر منتظره نیست و اهمیت آن بسیار کمتر است. یکی از دلایلی که کندل های ژاپنی در نمودارهای زیر ۳۰ دقیقه کاربردی ندارد همین موضوع است. (هر چه تایم فریم مورد استفاده بالاتر باشد الگوهای شمعی ژاپنی از اهمیت بیشتری برخورداند و اعتبار بیشتری دارند.)

دوجی به علت توانایی ایجاد سقف در بازار، بسیار ارزشمند است. وقوع دوجی در روند صعودی نسبت به روند نزولی نیاز به تایید کمتری دارد. دوجی پایه بلند اهمیت ویژه ای در سقف ها دارد.

با اینکه دوجی سنگ قبر (Gravestone Doji) در کف های بازار نیز ممکن است پیدا شود اما در هنگاه وقوع در سقف ها اهمیت بیشتری دارد.

هر چقدر سایه بلندتر باشد و یا قیمت در سطوح بالایی بازار باشد اهمیت دوجی سنگ قبر بیشتر خواهد شد. اهمیت دوجی سنگ قبر به عنوان الگوی کاهشی بسیار بیشتر از ستاره ثاقب (Shooting Star) است.

دوجی به ویژه در سقف ها و کف های مهم، توانایی تبدیل شدن به سطوح حمایت و مقاومت را دارند.

فرفره (Spinning Tops)

این کندل هم می تواند صعودی باشد و هم نزولی. یک بدنه بسیار کوتاه، به همراه سایه های بلند در بالا و پایین خود دارد که این سایه ها تقریبا هم اندازه هستند.

Spinning-Tops

الگوی فرفره خاصیت نامشخصی دارد زیرا بیانگر این موضوع است که خریداران و فروشندگان رقابت سختی با یکدیگر دارند و هنوز هیچکدام از آن ها پیروز این میدان نیستند. با‌ این حال اگر این الگو در یک روند نزولی نمایان شود، به این معنی است که فروشندگان در حال از دست دادن قدرت خود هستند، حتی اگر خریداران نتوانند بر آن ها غلبه کنند.

ماروبوزو (Marubozu)

تشخیص این الگو نیز بسیار آسان است. الگوی ماروبوزو یک بدنه بدون سایه دارد.

Marubozu

کندل ماروبوزو یک الگوی ادامه دهنده است. از آنجاییکه هیچ سایه ای ندارد، بدین معناست که اگر کندل صعودی باشد، روند صعودی به قدری قدرتمند است که قیمت در این کندل همواره در حال صعود بوده و هرگز به زیر قیمت باز شدن کندل نرسیده است.

چکش و مرد به دار آویخته (Hammer and Hanging Man)

این الگوها، دارای بدنه هایی کوچک به همراه سایه بالایی کوتاه و سایه پایینی بلند هستند. این دو الگو را که کاملا شبیه به یکدیگرند.

چکش و دار آویز باید سه شرط اصلی را داشته باشند.

بدنه اصلی باید در بالاترین محدوده معاملاتی باشد. (سایه باید پایین بدنه اصلی باشد) رنگ کندل اهمیتی ندارد.
طول سایه پایینی باید دسته کم دو برابر طول بدنه اصلی باشد.
سایه بالایی نباید وجود داشته باشد، یا حداقل بسیار کوچک باشد.

Hammer and Hanging Man

این دو کندل به عنوان الگوهای برگشتی شناخته می شوند. تفاوت بین آن ها این است که کندل چکش، یک برگشت در روند نزولی را نمایش می دهد درحالیکه کندل مرد به دار آویخته، نشانگر برگشت در یک روند صعودی است.

چکش برعکس و ستاره دنباله دار (Inverted Hammer and Shooting Star)

این دو الگو، دقیقا قرینه الگو‎‌های چکش و مرد به دار آویخته هستند. این کندل ها دارای بدنه هایی کوچک به همراه سایه پایینی کوتاه و سایه بالایی بلند هستند.

الگوی ستاره دنباله دار که شکلی شبیه نام آن دارد یک کندل است که نشان از احتمال وقوع سقف می دهد ولی بر خلاف ستاره شامگاهی اخطار مهمی برای وقوع سقف محسوب نمی شود. رنگ الگو مهم نیست.

شکل گیری ستاره دنباله دار در روند نزولی می تواند اخطار صعود قیمت باشد که به آن چکش برعکس یا وارونه (Inverted Hammer) می گویند. رنگ بدنه مانند همه ستاره ها مهم نیست.

Inverted Hammer and Shooting Star

چکش برعکس الگوی برگشتی کف محسوب می شود.

نکته حائز اهمیت این است که برای تایید الگوی چکش وارونه باید منتظر کندل بعدی (که لزوما باید صعودی باشد) بمانیم.

کندلی با بدنه سفید – سبز و رسیدن آن به قیمت های بالاتر می تواند تایید دیگری برای این الگو باشد.

اهمیت لزوم تایید الگو به وسیله کندل بعدی به این دلیل است که حرکات قیمت که باعث تشکیل چکش وارونه می شود می توانند در غالب پتانسیل کاهشی نیز ظاهر و منجر به کاهش بیشتر قیمت شوند.

تایید الگوی چکش وارونه به وسیله کندل بعدی دارای اهمیت زیادی است.

هر دو الگوی چکش برعکس و ستاره دنباله دار، رفتار برگشتی دارند، به طوریکه چکش بر عکس نشان دهنده برگشت در روند نزولی است درحالیکه ستاره دنباله دار نشانگر پایان یک روند صعودی است.

الگوهای دو کندلی (Double Candlestick Patterns)

الگوی پوشاننده صعودی و نزولی (Bullish and Bearish Engulfing)

الگوی پوشاننده صعودی یک ساختار دو کندلی است که بعد از یک کندل نزولی، یک کندل صعودی بزرگتر تشکیل می شود. متقابلا، الگوی پوشاننده نزولی شامل یک کندل صعودی است که توسط یک کندل نزولی بزرگتر پوشیده می شود.

برای صحت یک الگوی پوشا حضور سه شرط الزامی است.

بازار باید به طور محسوسی دارای روند صعودی یا نزولی ولو در مدت کوتاهی باشد.
الگوی پوشا شامل دو کندل است. بدنه اصلی کندل باید بدنه اصلی کندل اول را به طور کامل بپوشاند.
رنگ اصلی بدنه کندل دومی باید متضاد رنگ بدنه اصلی کندل اول باشد.

Engulfings

دو الگوی کندل پوشاننده، نمایان گر برگشت روند هستند. در هر دو الگوی پوشاننده صعودی و نزولی، دومین کندل، بدنه کندل اول را می پوشاند. کندل پوشاننده صعودی، نشانگر برگشت روند نزولی است و کندل پوشاننده نزولی، برگشت روند صعودی را نشان می دهد.

الگوی قیچی بالایی و پایینی (Tweezer Tops and Bottoms)

الگوی قیچی بالایی شامل یک کندل صعودی به همراه یک کندل نزولی است که هر دو کندل بدنه هایی کوچک، بدون سایه پایینی دارند. هر دو کندل تقریبا حدود یکسانی دارند. به‌ همین شکل، الگوی قیچی پایینی شامل یک کندل نزولی به همراه یک کندل صعودی است که هر دو کندل بدنه های کوچک بدون سایه بالایی دارند که در تصویر زیر مشاهده می شوند.

Tweezer Tops and Bottoms

همانطور که گفته شد، دو کندل الگوی قیچی، تقریبا هم اندازه هستند و هر دو الگو خاصیت برگشتی دارند.

تفاوت این دو الگو، در این است که قیچی بالایی نشانگر برگشت یک روند صعودی به روندی نزولی است. در حالیکه قیچی پایینی برعکس مثال قبل، در انتهای یک روند نزولی شکل می گیرد و نشانگر برگشت صعودی است.

الگوهای سه کندلی (Triple Candlestick Patterns)

ستاره صبحگاهی و ستاره شامگاهی (Morning Star and Evening Star)

الگوی ستاره صبحگاهی شامل یک شمع نزولی است که پس از آن یک شمع کوچک نزولی یا صعودی می آید و به دنبال آن یک شمع صعودی که بزرگتر از نصف شمع اول است، شکل می گیرد.

الگوی ستاره شامگاهی بر عکس الگوی ستاره صبحگاهی است. این الگو با یک شمع صعودی شروع می شود، پس از آن یک شمع کوچک نزولی یا صعودی می آید و به دنبال آن یک شمع نزولی که بزرگتر از نصف شمع اول است، شکل می گیرد.

Morning Star and Evening Star

هر دوی این الگوها خاصیت برگشتی دارند؛ به طوریکه الگوی ستاره شامگاهی پایان یک روند صعودی را نشان می دهد، در حالیکه ستاره صبحگاهی نشانگر اتمام روند نزولی است.

ستاره شامگاهی، معکوس ستاره صبحگاهی و یک الگوی کاهشی است. کندل اول بدنه بزرگ سفید – سبز (صعودی) دارد، پس از آن یک ستاره در بالاترین نقطه، یعنی سقف شکل می گیرد. سپس با شکل گیری یک کندل سیاه – قرمز (نزولی) که به سرعت به اندازه طول کندل اول بر می گردد وقوع سقف قطعی شده و الگوی سه کندلی کامل می شود.

نکته اساسی در این الگو نفوذ کافی کندل سوم در بدنه کندل سفید – سبز (صعودی) است.

الگوی سه سرباز (Three Soldiers)

الگوی سه سرباز می تواند صعودی یا نزولی باشد. سه سرباز صعودی شامل سه کندل صعودی به ترتیب زیر است.

یک کندل صعودی کوچک.
یک کندل صعودی بزرگ که نزدیک سقف خود بسته می شود.
یک کندل صعودی بزرگتر که تقریبا هیچ سایه ای ندارد.

به همین‌ شکل، الگوی سه سرباز نزولی شامل ترتیب زیر است.

یک کندل نزولی کوچک.
یک کندل نزولی بزرگ که در نزدیکی کف خود بسته می شود.
یک کندل نزولی بزرگتر که تقریبا هیچ سایه ای ندارد.

تصویر زیر شکل گیری صحیح الگوهای سه سرباز صعودی و نزولی را نشان می دهد.

Three Soldiers

الگوی کندلی سه سرباز، خاصیت برگشتی دارد. الگوی سه سرباز صعودی، می تواند نشان دهنده اتمام یک روند نزولی و شروع یک حرکت صعودی جدید باشد. به همین شکل، سه سرباز نزولی در پایان روند صعودی تشکیل می شود و نشانگر یک حرکت نزولی است.

تحلیل نمودار کندل استیک (Candlestick Chart Analysis)

حالا که با بعضی از الگوهای کندل استیک رایج آشنا شدید، می توانید شکل گیری این الگوها را بر روی نمودار قیمتی نیز مشاهده کنید و کاربرد آن ها را به عنوان بخشی از استراتژی معاملاتی پرایس اکشن یاد بگیرید.

EUR/USD 2x Evening Star Hanging Man

در بالا، نمودار روزانه جفت ارز EUR/USD را از تاریخ ۲۱ ژوئیه تا ۸ اکتبر سال ۲۰۱۵ مشاهده می کنید.

این تحلیل نمودار کندل استیک، سه الگوی نزولی موفق را نمایش می دهد. همانطور که ذکر شد، الگوی کندلی ستاره شامگاهی، یک خاصیت نزولی دارد که دقیقا در نمودار قابل مشاهده است. پس از آن، چهار کندل نزولی شکل گرفته، که به یک ریزش ۱۲۶ پیپی منجر شده است.

دومین الگوی قابل مشاهده، مرد آویزان است که در پایان روند صعودی شکل گرفته است. بعد از تشکیل الگوی مرد آویزان، قیمت یورو (EUR) در مقابل دلار طی ۳ روز، ۳۸۷ پیپ ریزش داشت.

سومین الگوی کندل استیک بر روی نمودار، مجددا یک ستاره شامگاهی است که در انتهای یک روند نزولی شکل گرفته و یک ریزش ۴۰ پیپی را طی یک کندل روزانه، به همراه داشته است.

USD/JPY Candlestick Patterns

در بالا، نمودار ۴ ساعته جفت ارز USD/JPY را از تاریخ ۲۸ اوت تا ۲۸ سپتامبر سال ۲۰۱۵ مشاهده می کنید.

همانطور که مشخص است، الگوهای کندل استیک زیادی در این نمودار شکل گرفته است. اولین الگو، یک کندل دوجی است که پس از یک ریزش سنگین تشکیل شده است. پس از کندل برگشتی دوجی، یک رشد ۹۷ پیپی در قیمت مشاهده می شود.

الگوی کندل استیک بعدی، سه سرباز صعودی است که بعد از یک اصلاح کوچک تشکیل شده است. پس از شکل گیری این الگو، قیمت دلار مقابل ین، شاهد افزایش ۸۶ پیپ بوده است.

سومین الگو در این نمودار، یک فرفره است که یک خاصیت نامشخص دارد. بدین معنی که پس از شکل گیری الگوی فرفره، قیمت وابسته به شرایط پرایس اکشن در آن زمان، ممکن است صعود یا نزول را تجربه کند.

در این مثال، قیمت با کندل بعدی تغییر جهت داده و یک الگوی ستاره صبحگاهی تشکیل داده است. در ادامه، قیمت ۱۳۸ پیپ افزایش داشته است. پس از این صعود، قیمت شاهد یک الگوی برگشتی دوجی است که در نتیجه آن یک ریزش شدید ۱۸۲ پیپی شکل گرفته است.

آخرین الگوی کندل استتیک بر روی این نمودار، یک الگوی تک کندلی چکش است که بعد از یک روند نزولی تشکیل شده است و در ادامه، قیمت دلار ۱۶۳ پیپ رشد کرده است.

در شکل زیر به نمودار جفت ارز USD/CHF دقت کنید که عمدتا از الگوهای پوشاننده صعودی و نزولی تشکیل شده است.

USD/CHF Doji 4x Engulfing

در نمودار ۴ ساعته جفت ارز USD/CHF را از تاریخ ۲۲ ژوئیه تا ۲۱ اوت سال ۲۰۱۴ مشاهده می کنید. ابتدا یک کندل دوجی کوچک پس از یک اصلاح روند شکل گرفته است، در نتیجه پس از تشکیل کندل دوجی، یک رشد شدید ۶۲ پیپی در قیمت دیده می شود‌.

بعد از یک بازه رنج قیمتی، الگوی پوشاننده نزولی شکل می گیرد و پس از آن، به همراه یک کندل نزولی، قیمت ۳۹ پیپ ریزش می کند. مدتی بعد، یک الگوی پوشاننده نزولی دیگر، پس از یک اصلاح در روند نزولی تشکیل می شود‌. در ادامه این الگو، قیمت دلار طی ۱۲ ساعت ۵۰ پیپ ریزش را تجربه کرده است.

پس از ۱۰ روز، یک الگوی پوشاننده صعودی روی نمودار تشکیل می شود. این سود آورترین حرکت روی نمودار است که طی ۳ روز، منجر به افزایش ۱۰۰ پیپ در قیمت می شود. این روند صعودی با تشکیل سومین الگوی پوشاننده نزولی به اتمام می رسد. درنتیجه این الگو، قیمت شاهد یک حرکت نزولی است. نتیجه نهایی این ۵ حرکت قیمت، برابر با ۲۶۴ پیپ است.

در ادامه، یک نمودار دیگر با الگوهای کندل استیک بررسی می شود.

AUD/USD 8x Candlestick Patterns

در بالا، نمودار ۴ ساعته جفت ارز AUD/USD را از تاریخ ۱۷ سپتامبر تا ۱۹ اکتبر سال ۲۰۱۵ مشاهده می کنید. پس از یک رشد قیمتی، یک الگوی پوشاننده نزولی دیده می شود که طی ۶ روز، ریزش ۲۸۴ پیپی را به همراه دارد.

این روند نزولی با یک الگوی ستاره صبحگاهی به پایان می رسد و به یک برگشت منجر می شود، که یک فاز تثبیت را به همراه خود دارد. پس از شکل گیری ستاره صبحگاهی، قیمت یک رشد ۴۶ پیپی را تجربه ‌می کند. سپس قیمت به سطح قبلی خود نزول می کند و یک الگوی برگشتی پوشاننده صعودی شکل می گیرد و در نتیجه شاهد یک روند صعودی قدرتمند هستیم که اولین صعود ۱۱۰ پیپی این حرکت، قابل معامله بود؛ تا زمانیکه یک کندل برگشتی دوجی شکل گرفته و به یک اصلاح ۶۶ پیپی منجر شده است.

کمی پس از آن، یک الگوی پوشاننده صعودی دیگر مشاهده می شود و قیمت با سرعت زیادی، یک صعود شدید را ثبت می کند. علاوه بر این، پس از یک اصلاح کوتاه، روند صعودی توسط الگوی سه سرباز صعودی تایید می شود که نشانگر غلبه خریداران است. این روند صعودی تا زمان شکل گیری یک الگوی پوشاننده نزولی ادامه دارد و پس از آن، به پایان می رسد. نتیجه نهایی این حرکت صعودی برابر با ۳۸۴ پیپ است.

پس از تشکیل الگوی پوشاننده نزولی، یک ریزش ۱۶۰ پیپی مشاهده می شود. سپس بعد از یک رشد جدید، الگوی کندلی مرد آویزان شکل می گیرد که منجر به یک ریزش ۸۰ پیپی در قیمت می شود. نتیجه تمام این حرکات قیمت، برابر با ۱۰۰۰ پیپ طی یک ماه است که با استفاده از الگوهای کندلی، فرصت های بسیار مناسبی برای یافتن ست آپ های معاملاتی با احتمال موفقیت بالا، ساخته است.

همانطور که مشاهده می کنید، معامله گری در بازار فارکس، سهام، رمز ارزها و… با استفاده از الگوهای کندلی، می تواند بسیار سودآور باشد. کندل استیک ژاپنی، به دلیل اطلاعات عمیقی که ارائه می کند، روشی محبوب در مشاهده نمودارها محسوب می شود.

اگر چه در این مقاله ۱۳ الگوی کندل استیک موفق مورد بررسی قرار گرفت، ممکن است در نمودار کندلی، سیگنال های جعلی زیادی نیز تشکیل شود.

بنابراین تایید و ترکیب سیگنال های الگوهای کندلی، با سایر ابزارهای معامله گری، ایده مناسبی است. این ابزارها می توانند یک میانگین متحرک، یک اندیکاتور حجمی، یک اوسیلاتور یا سطوح حمایت و مقاومت براساس سویینگ های قبلی باشند.

سطوح فیبوناچی اصلاحی (Fibonacci Retracements) نیز، یکی از ابزارهای خوب برای تایید الگوهای کندلی است. برای غربال کردن سیگنال های جعلی، استفاده از یک همپوشانی غیر همگرا می تواند مناسب باشد. وقتی یک تاییدیه دیگر به استراتژی کندلی اضافه می شود، احتمال موفقیت الگو به ۶۰ تا ۶۵ درصد می رسد.

در انتها

کندل استیک ژاپنی یک روش محبوب برای مشاهده نمودار قیمتی است. یک کندل ژاپنی، اطلاعات زیر را همراه خود دارد.

قیمت باز شدن (بدنه)
بالاترین قیمت (سایه بالایی)
پایین ترین قیمت (سایه پایینی)
قیمت بسته شدن (بدنه)

الگوهای کندلی، از ابزارهای حیاتی یک معامله گر پرایس اکشن هستند. انواع الگوهای کندلی به دسته های زیر تقسیم می شوند.

الگوهای کندلی ادامه دهنده روند
الگوهای کندلی برگشت روند (رایج ترین الگوها)

محبوب ترین و مطمئن ترین الگوهای کندل استیک شامل الگوهای زیر است.

الگوهای تک کندلی (Single Candlestick Patterns)

دوجی، ماربوزو، فرفره، چکش، مرد آویزان، ستاره دنباله دار و چکش برعکس.

الگوهای دو کندلی (Double Candlestick Patterns)

الگوی پوشاننده صعودی و نزولی، قیچی بالایی و پایینی

الگوهای سه کندلی (Triple Candlestick Patterns)

ستاره صبحگاهی، ستاره شامگاهی، سه سرباز صعودی، سه سرباز نزولی

سیگنال‌های الگوهای کندل استیک باید توسط سایر بررسی های تکنیکال تایید شوند تا به ست آپ هایی با احتمال موفقیت بالا منجر شوند. بعضی از این ابزارها عبارتند از:

سطوح حمایت و مقاومت (Support Resistance)
اوسیلاتورهای مومونتوم (Momentum Oscillators)
میانگین‌های متحرک (Moving Averages)
اندیکاتورهای حجمی (Volume Indicators)
سطوح فیبوناچی (Fibonacci Levels)

در مورد بررسی نمودار انعطاف پذیر باشید. جایی که با شواهد و دلایل تکنیکالی برخورد دارید، آن ها را به یک الگوی شمعی ترجیح دهید.

برای مثال الگوش شمعی افزایشی در روند نزولی نباید به عنوان اخطار خرید تلقی شود. الگوی شمعی افزایشی، تنها هنگاهی که در بازار گاوی به وسیله ابزارهای دیگر تکنیکال مورد تایید قرار گیرد، می تواند اخطار خوبی برای خرید باشد.

Source: forextraininggroup.com

تا بعدی

چگونه تحلیل تکنیکال و فاندامنتال را با یکدیگر ترکیب کنیم؟

از دست نده

شاخص مدیران خرید (PMI) چیست و چرا اهمیت دارد؟

برای افزودن دیدگاه کلیک کنید

برای ارسال نظر باید وارد شوید ورود

یک پاسخ بگذارید
لغو پاسخ

برای نوشتن دیدگاه باید وارد بشوید.

آموزش

تقویم اقتصادی (Economic Calendar) چیست و چگونه از آن استفاده کنیم؟

منتشر شده

19 ساعت پیش

در

شهریور 21, 1404

توسط

روکو (Rocco)

تقویم اقتصادی (Economic Calendar) چیست و چگونه از آن استفاده کنیم؟

اگر معامله‌گر یا فعال بازارهای مالی باشید، حتما تجربه کرده‌اید که یک خبر اقتصادی می‌تواند ظرف چند دقیقه بازار را زیر و رو کند. مثلا اعلام نرخ بیکاری آمریکا یا تصمیم فدرال رزرو درباره نرخ بهره کافی است تا قیمت دلار، طلا یا حتی بیت کوین نوسان شدیدی پیدا کند. در چنین شرایطی، دانستن زمان دقیق این رویدادها می‌تواند مرز میان یک معامله سودآور یا پشیمان‌کننده باشد.

اینجاست که تقویم اقتصادی به عنوان یک ابزار به کمک شما می‌آید. ابزاری که تمام اتفاقات مهم اقتصادی و مالی جهان را در یک جدول زمانی مشخص نمایش می‌دهد و به شما کمک می‌کند همیشه چند قدم جلوتر از بازار باشید. اگر می‌خواهید بدانید تقویم اقتصادی دقیقا چیست، چه اجزایی دارد و چطور باید از آن استفاده کنید، این مطلب را از دست ندهید.

۹ ابزار برای معامله گری در بازار فارکس که هر معامله گر باید داشته باشد

تقویم اقتصادی (Economic Calendar) چیست؟

یک لیست زمان‌بندی‌شده از اعلامیه‌های اقتصادی، داده‌های کلان، سخنرانی‌های مقامات مالی و انتشار شاخص‌های اقتصادی مثل نرخ بهره، تورم، بیکاری، تولید ناخالص داخلی و … است. علاوه بر این معمولاً زمان بیانیه های بانک مرکزی، سخنرانی های سیاست گذاران پولی و انتخابات را فهرست می کند.

بیشتر تقویم های اقتصادی منتشر شده شامل نوع داده مثل نرخ بیکاری، نتیجه قبلی که منتشر شده بود و انتظارات اجماع بازار برای نتیجه آتی می شوند. باید توجه داشت که نوع انتشار به طور کلی بسته به اینکه چه تاثیری می تواند داشته باشد؛ بصورت زیاد، متوسط، کم یا بدون تاثیر، کد گذاری می شود.

برای مثال، تصور کنید بانک مرکزی اروپا (ECB) قرار است درباره نرخ بهره (Interest Rate) جلسه برگزار کند. این تصمیم می‌تواند ارزش یورو را به شدت تحت تاثیر قرار دهد. اگر شما معامله‌گر بازار فارکس باشید و این تاریخ را ندانید، ممکن است در میانه یک معامله ناگهان با نوسانی شدید روبه‌رو شوید و فرصت مدیریت آن را از دست بدهید. اما وقتی به تقویم اقتصادی نگاه می‌کنید، می‌بینید که این رویداد دقیقا چه روز و ساعتی اتفاق می‌افتد و می‌توانید از قبل برایش برنامه‌ریزی کنید.

تقویم اقتصادی نه فقط برای معامله‌گران حرفه‌ای، بلکه برای هر فردی که در بازارهای مالی فعالیت می‌کند (از بورس و فارکس گرفته تا ارزهای دیجیتال) یک ابزار ضروری است. حتی سرمایه‌گذاران بلندمدت هم با نگاه به این تقویم می‌توانند تصمیم‌های دقیق‌تری برای مدیریت پرتفوی خود بگیرند.

اگر انتشار داده اقتصادی تأثیر کمی داشته باشد، آنگاه جفت ارز حرکتی نداشته و یا واکنشی جزیی نسبت به نتیجه از خود نشان خواهد داد. اما اگر در رویدادی با تأثیر متوسط، نتیجه نهایی با چیزی که انتظار می رفت خیلی تفاوت داشته باشد، باعث می شود جفت ارز به میزان بیشتری تغییر کند. زمانی که انتشار داده ها به طور قابل توجهی بیشتر یا کمتر از نتیجه مورد انتظار بازار باشند، به خصوص زمانی که صحبت از داده هایی با تأثیر بالا باشد، جفت ارز مرتبط تمایل بیشتری به حرکت دارد و بازار نوسانات قابل توجهی را در این فرآیند تجربه می کند.

چرا تقویم اقتصادی مهم است؟

تقویم اقتصادی مانند یک نقشه راه است که مسیر حرکت بازارها را روشن‌تر می‌کند و شما را از غافلگیری‌های ناگهانی نجات می‌دهد. به این ترتیب شما می‌توانید تصمیمات معاملاتی خودتان را بر پایه اطلاعات موثق بگیرید.
انتشار داده‌های اقتصادی می‌تواند باعث نوسانات شدید در بازارهای مالی شود. برای مثال، اگر نرخ تورم بالاتر از حد انتظار اعلام شود، سرمایه‌گذاران انتظار افزایش نرخ بهره خواهند داشت و همین موضوع می‌تواند بازار سهام یا ارزهای دیجیتال را تحت تاثیر قرار دهد.
بدون تقویم اقتصادی، بسیاری از تصمیم‌ها بر اساس حدس و گمان گرفته می‌شود. معامله‌گرانی که فقط با تحلیل تکنیکال کار می‌کنند، ممکن است در لحظه انتشار یک خبر بزرگ، گرفتار نوسانات غیرمنتظره بازار شوند. در حالی‌که کسی که تقویم اقتصادی را دنبال می‌کند، می‌داند چه زمانی باید محتاط‌تر باشد یا حتی برای شکار فرصت‌های جدید آماده شود.
یکی از مهم‌ترین مزیت‌های تقویم اقتصادی، مدیریت ریسک است. اگر قبل از انتشار یک داده مهم پوزیشن باز دارید، می‌توانید حجم معاملات خود را کاهش دهید، حد ضرر تنظیم کنید یا حتی معامله را ببندید تا از ضررهای سنگین جلوگیری شود.
استفاده از تقویم اقتصادی به شما امکان می‌دهد استراتژی‌های کوتاه‌مدت و بلندمدت خود را بر اساس داده‌های واقعی طراحی کنید. به این ترتیب، معاملات شما نظم بیشتری پیدا می‌کند و احتمال موفقیت بالاتر می‌رود.
بسیاری از ضررها به دلیل تصمیمات عجولانه و احساسی اتفاق می‌افتد. وقتی بدانید چه چیزی در راه است، آرامش بیشتری خواهید داشت و کمتر اسیر ترس یا طمع می‌شوید.

اجزای اصلی یک تقویم اقتصادی

وقتی وارد یک تقویم اقتصادی مثل Trading Economics یا Investing.com می‌شوید، در نگاه اول ممکن است جدول شلوغی ببینید که پر از عدد و کلمه است. اما اگر بدانید هر ستون چه معنایی دارد، کار با آن بسیار ساده خواهد شد. در ادامه تک‌تک اجزای اصلی این جدول که از وب‌سایت تریدینگ اکونومیکس آورده شده را توضیح می‌دهیم.

Economic Calendar — All events, interest rate, prices & inflation, labour market, GDP growth, foreign trade, government, business confidence, consumer sentiment, housing market.

در قسمت بالای جدول بخشی برای فیلتر کردن نتایج آورده شده است. گزینه «Recent» فیلتری برای نشان دادن رویدادهای اخیر است و فقط موارد نزدیک به زمان فعلی را نشان می‌دهد. اگر می‌خواهید مثلا رویدادهای اقتصادی چند ماه دیگر را ببینید کافی است این فیلتر را تغییر دهید.

با استفاده از گزینه «Impact» شما می‌توانید این رویدادهای اقتصادی را بر اساس سطح اهمیت آن ها دسته‌بندی کنید. تریدینگ اکونومیکس سه دسته‌بندی دارد. رویدادهای یک ستاره، دو ستاره و سه ستاره که طبیعتا اهمیت آن ها بر اساس تعداد ستاره افزایش می‌یابد.

قسمت «Countries» امکان فیلتر کردن بر اساس کشور یا اقتصاد موردنظر را فراهم می‌کند. مثلا اگر قصد دارید فقط شاخص‌های اقصتادی کلان آمریکا را ببینید، کافی است روی این گزینه کلیک کرده و «United States» را انتخاب کنید.

فیلتر «Category» دسته‌بندی رویدادها را نمایش می‌دهد. مثلا شما می‌توانید در این فیلتر گزینه «Prices & Inflation» را انتخاب کرده و فقط داده‌های تورمی را مشاهده کنید.

بخش «UTC +3:30» نیز برای تعیین منطقه زمانی است. شما می‌توانید منطقه زمانی خودتان (تهران-ایران) را تنظیم کنید تا ببینید دقیقا رویداد موردنظرتان در چه ساعتی به وقت ایران رخ می‌دهد.

تاریخ و ساعت

اولین چیزی که در تقویم اقتصادی به چشم می‌آید، ستون زمان انتشار است. در این بخش دقیقا مشخص می‌شود که هر رویداد چه روز و ساعتی منتشر خواهد شد. اهمیت این قسمت بسیار بالاست، چون بازارها معمولا درست در همان لحظه انتشار خبر واکنش نشان می‌دهند. مثلا اگر در ساعت ۴:۰۰ صبح «شاخص اعتماد مصرف‌کننده استرالیا» منتشر شود، معامله‌گران بازار فارکس در همان دقیقه باید آماده واکنش باشند.

همانطور که گفتیم، ساعت تقویم معمولا بر اساس منطقه زمانی قابل تغییر است. مثلا شما می‌توانید آن را روی «تهران (UTC+3:30)» تنظیم کنید تا دقیقاً با ساعت محلی خودتان هماهنگ باشد.

کشور

در ستون بعدی، پرچم و کد کشور (مثلاً GB = بریتانیا، AU = استرالیا، MX = مکزیک) قرار دارد که نشان می‌دهد داده متعلق به کدام اقتصاد است. گاهی اوقات هم رویدادها مربوط به یک بلوک منطقه‌ای خاص مثلا اروپا (EA = Euro Area) هستند. در این صورت آن داده را باید به عنوان یک شاخص منطقه‌ای و نه مربوط به یک کشور واحد تفسیر کرد.

عنوان رویداد

این ستون عنوان خبر یا شاخص اقتصادی را نشان می‌دهد. گاهی هم کنار این عنوان، مخفف ماه میلادی (مثل AUG، SEP) دیده می‌شود که نشان می‌دهد داده مربوط به کدام ماه است. شناخت هر شاخص اهمیت زیادی دارد، چون هرکدام اثر متفاوتی روی بازار می‌گذارند.

معرفی ۵۰ ابزار حرفه ای برای تحقیق در بازار رمزارزها

اما نکته مهم اینجاست که همه رویدادها عددی و آماری نیستند. بعضی از آن ها بیشتر کیفی هستند و باید با توجه به ماهیتشان تفسیر شوند. برای درک بهتر، به چند نمونه نگاه کنیم:

شاخص‌های آماری (عدد‌محور)

مثل نرخ بیکاری (Unemployment Rate)، شاخص قیمت مصرف کننده (CPI)، یا تولید ناخالص داخلی (GDP). اینها همیشه یک عدد مشخص دارند که می‌توان آن را با مقدار قبلی و پیش‌بینی بازار مقایسه کرد.

سخنرانی‌ها (Speech)

مثلا «سخنرانی رئیس فدرال رزرو». این نوع رویداد عدد ندارد، بلکه مهم محتوای صحبت‌هاست. اگر لحن سخنران به سمت سیاست انقباضی (افزایش نرخ بهره) باشد، بازار واکنش منفی به دارایی‌های پرریسک نشان می‌دهد. اگر لحن انبساطی باشد، می‌تواند باعث رشد بازار سهام یا ارزهای دیجیتال شود.

حراج اوراق (Auction)

مثل «حراج اوراق ۱۰ ساله آمریکا» یا «حراج اوراق خزانه ژاپن». اینجا اعداد مربوط به بازده (Yield) یا حجم اوراق فروخته‌شده اهمیت دارند. بالا رفتن بازده معمولا نشانه افزایش هزینه استقراض دولت و احتمال بالا رفتن نرخ بهره است.

شاخص‌های نظرسنجی و اعتماد (Survey/Confidence Index)

مثل «شاخص اعتماد مصرف‌کننده» یا «شاخص مدیران خرید (PMI)». اینها با پرسش‌نامه از فعالان اقتصادی یا مصرف‌کنندگان تهیه می‌شوند و بازتاب‌دهنده چشم‌انداز آینده هستند.

ستون Previous نشان‌دهنده نتیجه گزارش قبلی است. مثلا اگر شاخص بیکاری ماه گذشته ۸٪ بوده، این عدد در ستون Previous نمایش داده می‌شود. این بخش برای مقایسه روند بسیار مهم است، چون بازار همیشه تغییرات نسبت به گذشته را در نظر می‌گیرد.

در قسمت (Consensus / Forecast) دو ستون پیش‌بینی تحلیلگران و اقتصاددانان درباره آن شاخص یا داده اقتصادی آورده می‌شود. اما چه تفاوتی با هم دارند؟

Consensus یا اجماع در واقع میانگین پیش‌بینی جمعی تحلیلگران، اقتصاددان‌ها و موسسات مالی است. یعنی چندین منبع معتبر پیش‌بینی خود را درباره یک شاخص اعلام می‌کنند و تقویم اقتصادی میانگین یا اجماع آنها را نمایش می‌دهد.

Forecast گاهی به همان معنی Consensus به کار می‌رود، اما در بعضی تقویم‌ها (مثل Trading Economics) یک تفاوت کوچک دارد:

Forecast معمولاً پیش‌بینی اختصاصی خود سایت یا موسسه منتشرکننده تقویم است.
در حالی که Consensus نماینده پیش‌بینی کلی بازار و تحلیل‌گران مختلف است.

در ستون (Actual) مقدار واقعی در لحظه انتشار خبر به‌روزرسانی می‌شود و عدد واقعی گزارش را نشان می‌دهد. در حقیقت، مهم‌ترین بخش برای معامله‌گران همین ستون است، چون مستقیما رفتار بازار را شکل می‌دهد.

بعضی تقویم‌ها مثل Trading Economics در کنار هر شاخص نمودارهای کوچکی نمایش می‌دهند. این نمودار روند تاریخی آن شاخص را نشان می‌دهد (مثلا تغییرات نرخ بیکاری در چند ماه گذشته). با نگاه سریع به این بخش می‌توانید متوجه شوید وضعیت در حال بهبود یا بدتر شدن است.

طبق ستون اول متوجه می‌شویم که شاخص قیمت تولیدکننده (PPI) آمریکا ساعت ۴ بعد از ظهر به وقت محلی منتشر می‌شود. به طور کلی، شاخص‌های اقتصادی را می‌توان در بازه زمانی‌های مختلفی ارزیابی کرد. منظور از MoM بازه زمانی ماهانه است و YoY تغییرات کل یک سال نسبت به سال قبل را نشان می‌دهد.

در سطر اول که مربوط به شاخص PPI اصلی در بازه ماهانه است، می‌بینیم که مقدار قبلی ۰.۹٪ ثبت شده است. این یعنی در ماه گذشته قیمت تولیدکننده‌ها نسبت به ماه ماقبلش ۰.۹٪ افزایش داشته است. در ستون Forecast پیش‌بینی تریدینگ اکونومیکس برای این ماه ۰.۳٪ است و Consensus که میانگین پیش‌بینی اقتصاددانان و تحلیلگران مختلف را نشان می‌دهد ۰.۴٪ ثبت شده است. مقدار Actual یا واقعی هم هنوز منتشر نشده و به همین دلیل این ستون خالی مانده و در لحظه انتشار شاخص پر می‌شود.

ساعات معاملاتی در فارکس

چطور از تقویم اقتصادی استفاده کنیم؟

این بخش مهم‌ترین قسمت مقاله است، چون فقط دانستن اینکه رویدادها چه زمانی هستند کافی نیست؛ باید بدانید چطور از این اطلاعات استفاده کنید.

برنامه‌ریزی هفتگی: در ابتدای هفته به تقویم اقتصادی نگاه کنید و رویدادهای مهم (مثل NFP یا تصمیم نرخ بهره) را علامت بزنید. این کار به شما کمک می‌کند از قبل آماده باشید.
ترکیب با تحلیل تکنیکال: اگر می‌بینید یک خبر مهم نزدیک است، سطوح حمایت و مقاومت نمودار را بررسی کنید. مثلا اگر خبر منفی بیاید و بازار به حمایت نزدیک باشد، احتمال شکستن حمایت بیشتر می‌شود.
استراتژی معاملاتی متناسب با خبر: بعضی معامله‌گران قبل از انتشار خبر، از بازار خارج می‌شوند تا ریسک نکنند. برخی دیگر ترجیح می‌دهند منتظر بمانند و پس از انتشار داده و مشخص شدن جهت بازار وارد معامله شوند.
مدیریت حجم و حد ضرر: در زمان‌هایی که احتمال نوسان شدید وجود دارد، بهتر است حجم معامله کمتر شود یا حد ضرر نزدیک‌تر قرار بگیرد.
ثبت تجربه‌ها: بهترین راه برای یادگیری استفاده از تقویم اقتصادی، تجربه شخصی است. بعد از هر رویداد مهم یادداشت کنید بازار چگونه واکنش نشان داد و استراتژی شما چقدر موفق بود.

تقویم اقتصادی را از کجا ببینیم؟

امروزه ده‌ها وب‌سایت معتبر وجود دارد که تقویم اقتصادی رایگان و به‌روزی ارائه می‌دهند. برخی از بهترین منابع عبارت‌اند از:

Trading Economics: همه رویدادها، نرخ بهره، قیمت‌ها و تورم، بازار کار، رشد تولید ناخالص داخلی، تجارت خارجی، دولت، اعتماد تجاری، احساسات مصرف‌کننده، بازار مسکن.
Investing.com: تقویم اقتصادی همزمان با اعلام رویدادهای اقتصادی، شاخص‌ها را دریافت کنید و تأثیر فوری آنها بر بازار جهانی را مشاهده کنید – از جمله رویدادهای قبلی، …
Forex Factory: با تقویم اقتصادی فارکس محور، رویدادهای تأثیرگذار بر بازار را خیلی قبل از وقوع پیش‌بینی کنید.
TradingView: تقویم اقتصادی آخرین و رویدادهای اقتصادی آینده را نشان می‌دهد که می‌توانند بر دارایی‌ها، مناطق و بازارهای جهانی خاصی تأثیر بگذارند.
FXStreet: تقویم اقتصادی لحظه‌ای، رویدادها و شاخص‌های اقتصادی سراسر جهان را پوشش می‌دهد.
MyFxBook: تقویم اقتصادی به صورت آنی که تمام رویدادها و اطلاعیه‌های اقتصادی را پوشش می‌دهد. مقادیر تاریخی، قبلی، اجماعی و واقعی هر شاخص را مشاهده کنید.

همچنین بروکرهای فارکس هم معمولاً تقویم اقتصادی روی سایت خود دارند.

در انتها

تقویم اقتصادی مثل یک “برنامه‌ریزی خبری” برای بازار است. اگر به آن توجه نکنید، ممکن است در لحظه انتشار اخبار مهم با حرکت‌های ناگهانی و شدید قیمت غافلگیر شوید. استفاده درست از آن کمک می‌کند ریسک معاملات را مدیریت کنید و حتی فرصت‌های سودآور پیدا کنید. در دنیایی که ثانیه‌ها حرف اول را می‌زنند، اطلاع از آنچه در راه است، برگ برنده شماست. با استفاده منظم از این ابزار، دیگر از نوسانات ناگهانی غافلگیر نخواهید شد و می‌توانید با اطمینان بیشتری برای آینده سرمایه‌گذاری خود برنامه‌ریزی کنید.

به یاد داشته باشید، موفقیت در بازارهای مالی تنها به تحلیل نمودارها محدود نمی‌شود. تسلط بر اطلاعات و درک وقایع کلان اقتصادی، مکمل تحلیل تکنیکال است و شما را در مسیری قرار می‌دهد که به جای دنبال کردن بازار، آن را پیش‌بینی کنید. به همین خاطر توصیه می‌کنیم که از همین امروز، استفاده از تقویم اقتصادی را به یکی از عادت‌های معاملاتی خود تبدیل کنید.

سودآوری و معامله گری بصورت مداوم در بازار می تواند بسیار چالش برانگیز باشد، و واقعیت مسلم این است که اکثر معامله گران خرد معمولا پول خود را در این بازار از دست می دهند. با این وجود، با یک برنامه معاملاتی جامع، ابزارهای مناسب و دانش کافی از بازار ارز، شانس موفقیت شما به عنوان یک معامله گر به میزان قابل توجهی افزایش می یابد.

Source: investorent.xyz

ادامه مطلب

آموزش

اندیکاتور ATR چیست و چه کاربردی در تحلیل تکنیکال دارد؟

منتشر شده

3 هفته پیش

در

شهریور 1, 1404

توسط

روکو (Rocco)

بررسی دامنه تغییرات قیمت سهام یکی از موثرترین روش‌ها برای اندازه‌گیری میزان نوسان قیمت است. برای تعیین دامنه تغییرات، کافی است بالاترین و پایین‌ترین قیمت را در یک بازه زمانی معین مقایسه کنیم. در ادامه، به بررسی جزئیات بیشتری درباره اندیکاتور ATR، از جمله نحوه محاسبه آن، کاربردهای مختلف در معاملات و نکاتی برای استفاده بهینه در تحلیل‌ تکنیکال می‌پردازیم. با اینوستورنت همراه باشید.

اندیکاتور های تکنیکال پیشرو و پسرو (Leading & Lagging indicators)

اندیکاتور ATR چیست؟

اندیکاتور ATR، مختصر کلمه (Average True Range) یا میانگین دامنه واقعی است. این اندیکاتور یکی از ابزارهای تحلیل تکنیکال است که برای اندازه‌گیری نوسانات بازار استفاده می‌شود. این اندیکاتور توسط ولز وایلدر (Welles Wilder) سال ۱۹۷۸ در کتابی با عنوان “مفاهیم جدید در سیستم‌های معاملاتی تکنیکال” معرفی شد. ATR به معامله‌گران کمک می‌کند تا نوسانات بازار را بهتر درک کنند و تصمیمات معاملاتی بهتری بگیرند.

اندیکاتور ATR نوسانات را به صورت مطلق اندازه‌گیری می‌کند و مقادیر حاصل از آن درصدی از قیمت‌های فعلی نیستند. به عبارتی دیگر، ATR سهام‌ با قیمت بالا، بیشتر از ATR سهام‌ با قیمت پایین خواهد بود. به عنوان مثال، سهامی که قیمت آن در بازه ۵۰۰ تا ۶۰۰ هزار معامله می‌شود، ATR بالاتری نسبت به سهامی با بازه قیمتی ۵۰ تا ۶۰ هزار خواهد داشت. بنابراین، نمی‌توان مقادیر ATR سهام‌ مختلف را با یکدیگر مقایسه کرد.

نحوه محاسبه اندیکاتور ATR

محاسبه ATR شامل مراحلی است که به ترتیب زیر انجام می‌شود:

۱. محاسبه دامنه واقعی (True Range)

TR بزرگ‌ترین مقدار بین سه دسته زیر است:

اختلاف بین بالاترین (High) و پایین‌ترین قیمت (Low) در دوره فعلی

تفاوت بین بالاترین قیمت دوره فعلی (High) و قیمت بسته شدن دوره قبلی (Previous Close)

تفاوت بین پایین‌ترین قیمت دوره فعلی (Low) و قیمت بسته شدن دوره قبلی (Previous Close)

۲. میانگین‌گیری دامنه واقعی:

ATR با میانگین‌گیری دامنه واقعی (TR) در یک دوره مشخص محاسبه می‌شود. معمولاً این دوره ۱۴ روزه است، اما می‌توان آن را بر اساس نیازهای خاص تنظیم کرد.

دوره های استاندارد برای محاسبه ATR

ولز وایلدر مخترع اندیکاتور ATR، محاسبه این اندیکاتور را با یک دوره زمانی ۱۴ روزه پیشنهاد کرده است. استفاده از این دوره استاندارد ۱۴ روزه باعث می‌شود که ATR نه بیش از حد حساس باشد و نه تغییرات مهم را از دست بدهد. اگرچه دوره ۱۴ روزه به عنوان یک استاندارد عمومی پذیرفته شده است، اما استفاده از دوره‌های کوتاه‌تر یا بلندتر نیز می‌تواند با توجه به عوامل مختلفی از جمله استراتژی معاملاتی، افق زمانی افراد و نوع بازار مفید باشد. مقدار ATR به دوره زمانی انتخابی حساس است و ممکن است در دوره‌های مختلف نتایج متفاوتی ارائه دهد.

استراتژی معاملاتی (Trading Strategy) به چه معناست؟

کاربردهای ATR

اندیکاتور ATR کاربردهای متنوعی دارد که در ادامه به برخی از مهم‌ترین آنها اشاره می‌شود:

۱. اندازه‌گیری نوسانات بازار

ATR به تحلیل‌گران کمک می‌کند تا نوسانات بازار را اندازه‌گیری کنند. مقادیر بالای ATR نشان‌دهنده نوسانات زیاد سهام و مقادیر پایین نشان‌دهنده نوسانات کم است. این اطلاعات می‌توانند در تصمیم‌گیری‌های معاملاتی کمک کنند.

۲. تعیین حد ضرر (Stop Loss)

یکی از کاربردهای مهم ATR تعیین حد سود و حد ضرر است. معامله‌گران می‌توانند از ATR برای تعیین فاصله مناسب حد ضرر استفاده کنند. زمانی که اندیکاتور ATR مقادیر بالاتری را نمایش می‌دهد، معامله‌گران نوسانات قیمتی بیشتری را پیش‌بینی می‌کنند. در نتیجه، آنها معمولاً حد ضرر خود را با فاصله بیشتری از قیمت فعلی قرار می‌دهند تا از نوسانات شدید بازار در امان بمانند. برعکس، زمانی که ATR نشان‌دهنده نوسانات کمتری باشد، معامله‌گران حد ضرر را نزدیک‌تر به قیمت فعلی تعیین می‌کنند تا از حرکات قیمتی کوچک نیز بهره‌برداری کنند.

«خروج شاندلیر» (Chandelier Exit) یکی از تکنیک‌های مشهور است که توسط «چاک لبو» (Chuck LeBeau) ابداع شده است. این روش یک تکنیک مبتنی بر ATR است که محدوده حد ضرر را برای موقعیت‌های معاملاتی خرید و فروش تعیین می‌کند.

محدودیت‌های اندیکاتور ATR

دو محدودیت اصلی برای استفاده از اندیکاتور ATR وجود دارد که معامله‌گران باید به آنها توجه داشته باشند.

۱. محدودیت اول، متفاوت بودن تفسیر نتایج ATR است. هر معامله‌گری ممکن است برداشت متفاوتی از نتایج این اندیکاتور داشته باشد.

۲. محدودیت دوم این است که اندیکاتور ATR جهت قیمت را مورد بررسی قرار نمی‌دهد و تنها به اندازه‌گیری نوسانات می‌پردازد. به همین دلیل، ممکن است معامله‌گر حرکت‌های متفاوتی را از بازار دریافت کند، به خصوص زمانی که پیوت‌ها در حال شکل‌گیری هستند یا روندها معکوس می‌شوند.

برای مثال، اگر قیمت حرکت چشم‌گیری برخلاف روند قبلی داشته باشد و اندیکاتور ATR نیز به میزان قابل‌توجهی افزایش یابد، برخی معامله‌گران ممکن است تصور کنند که ATR روند قبلی را تأیید می‌کند، در حالی که این برداشت ممکن است نادرست باشد.

اندیکاتور ATR یکی از ابزارهای مهم و کاربردی در تحلیل تکنیکال است که به معامله‌گران کمک می‌کند تا نوسانات بازار را بهتر درک کنند و تصمیمات معاملاتی بهتری بگیرند. با توجه به مزایا و کاربردهای متعدد ATR، این اندیکاتور می‌تواند نقش مهمی در استراتژی‌های معاملاتی ایفا کند. با این حال، معامله‌گران باید به محدودیت‌های آن نیز توجه کنند و از ATR در کنار سایر ابزارهای تحلیل تکنیکال استفاده کنند تا به نتایج دقیق‌تری دست یابند.

Source: investopedia.com

ادامه مطلب