آموزش

معامله یورو، مهمترین نکات معامله جفت ارز EUR/USD در فارکس

جفت ارز EUR/USD نقدشونده ترین جفت ارز در بازار فارکس است و از دو ارز مهم جهانی یعنی دلار آمریکا و یورو تشکیل شده است. مانند همه جفت ارزها عوامل بنیادی که باعث افزایش ارزش یک ارز نسبت به ارز دیگر می شود به قدرت اقتصادی آن دو ارز بستگی دارد.

منتشر شده

3 سال پیش

در

دی 20, 1401

توسط

روکو (Rocco)

معامله یورو، مهمترین نکات معامله جفت ارز EUR/USD در فارکس

دلار آمریکا (USD) پرمعامله ترین ارز دنیاست و بزرگترین ذخایر ارزی جهان به شکل دلار آمریکا نگهداری می شود. این ارز توسط سایر کشورها به طور رسمی یا غیر رسمی به عنوان یک ارز مورد قبول استفاده می شود.

بانک مرکزی آمریکا یا همان فدرال رزرو میزان دلاری که در جهان در گردش است را کنترل می کند و درباره اقدامات مورد نیاز در جلسات برنامه ریزی شده کمیته بازار باز فدرال (FOMC) تصمیم گیری می کند.

یورو (EUR) واحد پول رسمی اتحادیه اروپا است و دومین ارز پرمعامله و دومین ذخیره ارزی جهان است. یورو به عنوان واحد پول رسمی ۱۹ کشور از ۲۸ کشور عضو اتحادیه اروپا پذیرفته شده است.

از میان این ۱۹ کشور، قوی ترین آن ها کشورهای آلمان و فرانسه هستند زیرا این دو کشور دارای بزرگترین اقتصادها در اتحادیه اروپا هستند. در سال ۲۰۱۶، آلمان به تنهایی ۲۱ درصد از تولید ناخالص داخلی و فرانسه ۱۶ درصد تولید ناخالص داخلی (GDP) اتحادیه اروپا را به عهده داشتند.

گرچه ایالات متحده آمریکا از ۵۰ ایالت مختلف تشکیل شده است اما تمام داده های اقتصادی این کشور جمع آوری شده و پس از تجمیع در سطح ملی ارائه می شوند. همین امر برای داده های ۱۹ کشور منطقه یورو رخ می دهد اما این داده ها در سطح هر کشور نیز جمع آوری و منتشر می شوند و به همین دلیل ممکن است بتوان از داده های منتشر شده توسط آلمان و فرانسه اطلاعات مفیدی درباره یورو به دست آورد.

همانطور که در نمودار زیر مشاهده می شود، آلمان و فرانسه تقریباً ۵۰٪ از تولید ناخالص داخلی کشورهای منطقه یورو را تشکیل می دهند. سهم قابل توجه آن ها در تولید ناخالص داخلی و قدرت سیاسی آن ها در اتحادیه اروپا، این دو کشور را از اهمیت حیاتی برخوردار می کند تا در کنار هم به عنوان سرنخی درباره وضعیت و جهت گیری یورو مورد توجه قرار بگیرند.

بهترین زمان معامله یورو دلار EUR/USD

مثل اکثر جفت ارزها معاملات EUR/USD در ۲۴ ساعت شبانه روز طی ۵ روز هفته انجام می شود و این معاملات از طریق بانک های رده اول از لندن تا نیویورک و سپس در توکیو انجام می شود.

این فضا با معاملات مداوم و پیوسته ای که دارد نقد شوندگی (Liquidity) مورد نیاز معامله گران برای ورود و خروج از بازار در هر زمان لازم را تضمین می کند.

اگر شما معامله گر روزانه (Day Trader) هستید، احتمالا بیشتر علاقه مند به معامله یورو در زمانی هستید که احتمال نوسان آن بیشتر است و نه در زمانی که نوسان آن کمتر است. نوسانات بیشتر می تواند به استراتژی معاملاتی شما کمک کند تا اهداف سود خود را به طور منظم تری به دست آورید.

البته بسته به این که در کجای دنیا مستقر هستید، زمان های خاصی برای معامله شما مناسب تر خواهد بود. ولی در هر صورت در برخی از ساعات شبانه روز نوسانات به طور کلی در بازارهای فارکس و به ویژه جفت ارز EUR/USD افزایش می یابد. مهم ترین زمان در شبانه روز بلافاصله بعد از انتشار داده های اقتصادی یا صدور بیانیه های سیاست های پولی پس از جلسات بانک مرکزی است.

مهمترین داده های اقتصادی برای یورو در ساعت ۱۰ صبح به وقت گرینویچ (ساعت ۱۳:۳۰ به وقت تهران) منتشر می شود. با این حال آلمان و فرانسه معمولاً درست قبل از آن زمان داده ها را منتشر می کنند. زمان انتشار داده های مربوط به یورو معمولاً با آغاز جلسه معاملاتی لندن (London Session) که از حدود ساعت ۷ صبح به وقت گرینویچ (۱۰:۳۰ به وقت تهران) آغاز می شود، مصادف است.

داده های اقتصادی ایالات متحده آمریکا در ساعات مختلف در طول روز منتشر می شود. مهمترین داده ها قبل از آغاز به کار بازارهای سهام در ساعت ۸:۳۰ صبح به وقت نیویورک (۱۷:۰۰ به وقت تهران) منتشر می شود. اطلاعات دیگر در ساعات بعدی و حداکثر تا ساعت ۴:۳۰ بعد از ظهر به وقت نیویورک (۱:۰۰ به وقت تهران) منتشر می شود.

جلسات بانک مرکزی کم و بیش ماهانه برگزار می شود هر چند در همه جلسات درباره سیاست های پولی تصمیم گیری نمی شود و بنابراین احتمال ایجاد نوسانات کمتر است. شما می توانید برنامه زمان بندی انتشار داده های اقتصادی و جلسات بانک مرکزی را در وب سایت های مختلف خبری مشاهده کنید.

نمودار بالا ۷ جلسه معاملاتی از ۲۹ ژوئن ۲۰۱۷ را به صورت نمودار شمعی و در تایم فریم ۱ ساعته نشان می دهد. می توان دید که چگونه معاملات یورو دلار در دوره های مشخص شده با مستطیل های آبی در مقایسه با دوره های مشخص شده با مستطیل های زرد، نوسان بیشتری دارد. مستطیل های آبی همواره بلندتر هستند و طی آن ساعات دامنه قیمتی معاملات، نوسان بیشتری را نشان می دهند.

مستطیل های آبی جلسه معاملاتی لندن را از ساعت ۷ صبح به وقت گرینویچ (۱۰:۳۰ به وقت تهران) تا ساعت ۱۶:۰۰ به وقت گرینویچ (۱۹:۳۰ به وقت تهران) نشان می دهند. این ساعات معاملاتی، با آغاز به کار نیویورک در ساعت ۱۲ به وقت گرینویچ (۱۵:۳۰ به وقت تهران) همپوشانی دارد. مستطیل های زرد بقیه جلسه معاملاتی نیویورک (New York Session) و جلسه معاملاتی توکیو (Tokyo Session) را نشان می دهد.

عوامل فاندامنتال موثر بر جفت ارز EUR/USD

مانند همه جفت ارزها عوامل فاندامنتال (Fundamental) بنیادی که باعث افزایش ارزش یک ارز نسبت به ارز دیگر می شود به قدرت اقتصادی آن دو ارز بستگی دارد. این امر از طریق مقایسه نرخ رشد تولید ناخالص داخلی (GDP)، نرخ بیکاری و سایر معیارهای مهم اقتصادی صورت می گیرد.

معمولاً ارزی که اقتصاد آن از رشد بیشتر و بیکاری کمتری برخوردار است نسبت به رقیب خود میل به افزایش قیمت دارد.

نرخ تورم و نرخ بهره نیز نقش عمده ای در معاملات یورو/ دلار دارند. تورم بالاتر همراه با رشد ناخالص داخلی کمتر، یک ارز را در بلند مدت تضعیف می ‌کند. در حالی که اگر در اقتصادی، چشم انداز نرخ بهره بالاتر و رشد تولید ناخالص داخلی مشابه باشد، ارز آن اقتصاد نسبت به ارز اقتصادی که در آن چشم‌انداز ثابت یا پایین تری برای نرخ بهره وجود دارد، تقویت می شود.

بنابراین لازم است نرخ رشد تولید ناخالص داخلی، بیکاری و تورم را دنبال کنید. این سه فاکتور، یک چارچوب بنیادی ارزشمند برای معامله جفت ارز EUR/USD فراهم می کند.

رشد تولید ناخالص داخلی ایالات متحده و منطقه یورو و همچنین سایر داده های اقتصادی را می توان به راحتی در سایت های مرتبط مانند وب سایت Tradingeconomics پیدا و مقایسه کرد. این وب سایت بخصوص برای مقایسه داده های تاریخی یک کشور با سایر کشورها بسیار مفید است.

برای معامله گران میان مدت که روزها یا هفته ها در موقعیت یا پوزیشن (خرید یا فروش) قرار دارند استفاده از نمودارهایی مانند نمودار بالا برای این که دید خوبی از عوامل بنیادی موثر بر هر ارز پیدا کنند، ضروری است. نمودار بالا نرخ رشد تولید ناخالص داخلی ایالات متحده و منطقه یورو را از سال ۲۰۱۲ تا سال ۲۰۱۷ نشان می دهد.

برای معامله گران روزانه، مجموعه ای از داده ها، از ایالات متحده و اروپا منتشر می شود که به طور بالقوه باعث افزایش نوسان شده و می تواند فرصت‌ مناسبی برای معامله فراهم کند. احتمالاً مهمترین روز ماه، روزی است که داده های اشتغال غیرکشاورزی (NFP) منتشر می شود.

NFP تعداد مشاغل ایجاد شده (به استثنای مشاغل ایجاد شده در بخش های کشاورزی، خانگی، غیرانتفاعی و دولتی) در سرتاسر ایالات متحده است.

این آمار در اولین جمعه هر ماه در ساعت ۰۸:۳۰ صبح به وقت نیویورک (۱۷:۰۰ به وقت تهران) منتشر می شود. همچنین باید مراقب انتشار سایر داده های اقتصادی غیر منتظره باشید. اهمیت این عدد در این است که نشان می دهد چقدر عملکرد اقتصادی خوب بوده و هر گونه اطلاعات غافلگیر کننده نسبت به پیش بینی ها می تواند باعث تغییرات زیادی در قیمت شود. گاهی اوقات این تغییر قیمت ممکن است چند دقیقه یا چند ساعت طول بکشد، بنابراین اقدام به موقع بسیار حیاتی است.

همچنین سیاست گذاری های بانک های مرکزی یک عامل اصلی دیگر در تغییرات قیمت یورو دلار است. معمولا درباره نتایج جلسات هر دو بانک مرکزی ایالات متحده و اتحادیه اروپا به طور گسترده ای پیش بینی و گمانه زنی می شود و بیانیه های منتشر شده پس از این جلسات می تواند باعث تشدید نوسانات در قیمت ها شود، زیرا بازار قیمت را با انتظارات جدید (حاصل از نتایج نشست ها) تنظیم می کند.

نرخ بهره بالاتر به طور معمول حداقل در کوتاه مدت بر روی ارز تأثیر مثبت یا صعودی خواهد داشت. از طرف دیگر با کاهش نرخ بهره معمولاً در کوتاه مدت شاهد کاهش قیمت آن ارز خواهیم بود.

توضیح این مطلب بر اساس این واقعیت است که تحت شرایط یکسان، سرمایه گذاران ترجیح می دهند ارزی را در اختیار داشته باشند که بهره بالاتری را می پردازد تا ارزی که بهره کمتری را می پردازد و بسیاری از موسسات بزرگ و صندوق های سرمایه گذاری پوشش ریسک (Hedge Founds)، از این تفاوت نرخ بهره از طریق معاملات انتقالی ارزی استفاده می کنند. (به جابجایی ارز از یک کشور، به کشور دیگری که نرخ بهره بالاتری می دهد معاملات انتقالی یا Currency Carry Trades می گویند.)

بانک مرکزی اروپا [The European Central Bank (ECB)] کم و بیش، دو بار در ماه تشکیل جلسه می دهد و معمولا یکی از این جلسات، جلسه تعیین سیاست های پولی می باشد. فدرال رزرو هم تقریبا ماهی یک بار جلسه دارد.

اگرچه در هر جلسه فدرال رزرو ممکن است برای ایجاد تغییر در سیاست های پولی تصمیم گیری شود، اما معمولا تغییرات در سیاست های پولی فقط در ماه مارس، ژوئن، سپتامبر یا دسامبر رخ می دهد زیرا رئیس فدرال رزرو بعد از جلسه، کنفرانس مطبوعاتی برگزار می کند و درباره سیاست های پولی سخنرانی می کند. یعنی اگر تغییری در نرخ بهره ایجاد شود، بیان دلایل این تغییر و ارزیابی تغییرات ماه های آتی ساده تر خواهد بود.

جلسات سیاست های بانک مرکزی و بیانیه های مطبوعاتی پس از آن هم می توانند نوسانات را افزایش دهند و ممکن است فرصتی برای معامله گران کوتاه مدت ایجاد شود تا بر موج روندی که پس از آن پدید می آید، سوار شوند. اگر در بیانیه سیاست پولی از عباراتی استفاده شود که از قبل انتظار آن نمیرفت یا به نظر برسد که اشاره به تغییر سیاست های پولی داشته باشد، قیمت EUR/USD می تواند در عرض چند دقیقه به سرعت تغییر کند.

از آنجایی که جفت ارز EUR/USD بیشترین میزان معامله را در جهان دارد، تعداد زیادی از معامله گران در حال رصد کردن هرگونه انتشار اطلاعات اقتصادی مهم یا جلسه سیاست های پولی هستند که می تواند بر نرخ تبادل آن تأثیر بگذارد. داده ها تقریباً همزمان در دسترس همگان است. سهولت دسترسی به داده ها به این معنی است که اطلاعات غافلگیرانه، معمولاً در داده های ایالات متحده، یا تغییر در سیاست های پولی می تواند تغییرات زیادی در قیمت ایجاد کند.

استراتژی های تکنیکال معمول (Technical Strategies)

اکنون می خواهیم نگاهی به چند استراتژی اساسی تکنیکال بیندازیم که اغلب در معاملات EUR/USD استفاده می شود. مانند هر استراتژی تکنیکال، این استراتژی ها خالی از خطا نیستند، اما می توان از آن به عنوان نقطه شروع استفاده کرد تا بر اساس آن بتوانید ایده های خود را بسازید.

تقاطع میانگین متحرک سه گانه (Triple Moving Average Crossover)

اولین استراتژی که بررسی می کنیم استراتژی کراس اور میانگین متحرک (MA) سه گانه است. میانگین متحرک به این شکل خیلی ساده محاسبه می شود. میانگین آخرین قیمت ۲۱ روز گذشته تا به امروز.

جمع قیمت های بسته شدن را در یک دوره خاص (به طور مثال ۲۱ روزه) بر تعداد روزهای دوره (در این مثال بر ۲۱) تقسیم کرده و میانگین متحرک ۲۱ روزه به دست می آید. برای هر روز، میانگین متحرک به همین شکل محاسبه می شود. در این استراتژی سپس دو میانگین متحرک دیگر محاسبه می‌شود، یکی با دوره طولانی تر از ۲۱ روز و دیگری با دوره کوتاه تر از ۲۱ روز.

یک ترکیب رایج، دوره ۵۵ روزه و ۱۳ روزه است که با دوره ۲۱ روزه ترکیب می شود. وقتی میانگین متحرک ۱۳ روزه از پایین، میانگین متحرک ۲۱ روزه و ۵۵ روزه را قطع و به بالای آن صعود کند، سیگنال خرید صادر می شود. این سیگنال خرید فقط زمانی تأیید می شود که میانگین ۲۱ روزه به بالای میانگین متحرک ۵۵ روزه عبور کند.

Three Moving Average Cross Over Strategy

همانطور که در نمودار بالا می بینید وقتی بازار روند خنثی (Side) یا رنج دارد، این استراتژی چندان خوب عمل نمی کند. در نمودار فوق در دو مستطیل صورتی رنگ، قیمت در یک محدوده نسبتاً گسترده ولی به صورت افقی و بدون روند خاصی در هر دو جهت (بالا و پایین) حرکت کرده است.

در این نمودار می توان دید که چگونه پس از اولین مستطیل صورتی در سمت چپ، استراتژی ما سیگنال فروش در اکتبر ۲۰۱۶ داده است و منجر به روند نزولی تا پایان سال ۲۰۱۶ شده است. سپس در محدوده مستطیل صورتی رنگ دوم قیمت با نوسانات بزرگی تا آوریل ۲۰۱۷ و باز بدون روند خاصی ادامه داشته است. در پایان آوریل ۲۰۱۷ هم می‌ توان سیگنال روند صعودی که از سوی این استراتژی صادر شده است را مشاهده کرد.

اعداد مربوط به طول دوره های زمانی هر میانگین متحرک را می توان تغییر داد و بهینه کرد، اما معامله گران باید مراقب انحنای متناسب با داده ها باشند. علاوه بر این هر چه بازه زمانی طولانی تر باشد، این استراتژی دقیق تر عمل می کند؛ می تواند بهترین گزینه برای معامله در نمودارهای تایم فریم روزانه باشد. اما در هنگامی که بازار روند خنثی دارد، این نوع استراتژی ها که روند محور هستند می توانند سیگنال اشتباه صادر کنند.

استراتژی شکست یا بریک اوت (EURUSD Breakout Strategy)

استراتژی بعدی که به آن خواهیم پرداخت استراتژی بریک اوت (Breakout) یا شکست است که اگر با انضباط اجرا شود معمولا سودآور خواهد بود. این استراتژی را می توان در هر تایم فریمی استفاده کرد، اما برای این استراتژی به شکل گیری یک الگوی مستطیل کم عرض نیاز داریم. این الگو بیشتر در نمودارهای شمعی ۳۰ دقیقه ای و ۱ ساعته دیده می شود و بنابراین برای این تایم فریم ها مناسب تر است.

استفاده از تایم فریم دقیق یک انتخاب سلیقه ای است اما باید بدانید که نمودار ۳۰ دقیقه ای فرصت های بیشتری به شما می دهد اما احتمال دارد که سیگنال های اشتباه بیشتری ارائه دهد در حالی که نمودار ۱ ساعته فرصت های کمتری به شما می دهد اما با سیگنال های اشتباه کمتری همراه است.

این استراتژی ساده است. شما باید به دنبال شکل گیری الگوی مستطیلی باشید. این اتفاق معمولاً در کم نوسان ترین ساعات بازار رخ می دهد. یعنی معاملات اواخر بعد از‌ ظهر به وقت نیویورک و آغاز معاملات به وقت توکیو. هنگامی که قیمت از محدوده مستطیل خارج می شود، یک بریک اوت یا شکست رخ می دهد و سیگنال خرید یا فروش صادر می شود.

برای تأیید سیگنال، باید بدنه شمع (نه سایه) خارج از محدوده مستطیل بسته شود. وقتی بدنه شمع در بالای مسطیل بسته شود، سیگنال خرید و وقتی در زیر مستطیل بسته شود سیگنال فروش صادر می شود.

در نمودار ۱ ساعته بالا می توانید مستطیل های مختلف سبز را مشاهده کنید که دوره هایی از حرکت قیمت در محدوده رنج یا خنثی را مشخص کرده است.

می بینید که در سمت راست هر مستطیل ناگهان قیمت از محدوده مستطیل خارج شده و سیگنال خرید یا فروش صادر شده است. این استراتژی را می توان با محدودیت های دیگری ترکیب کرد. مانند تعیین حداکثر سقف سود ۳۰ ، ۴۰ یا ۵۰ پیپ یا محدود کردن معامله تا یک ساعت خاص از روز، به عنوان مثال ۲ بعد از ظهر به وقت گرینویچ. همچنین تأیید سیگنال را می توان با محدودیت های زمانی ترکیب کرد. به عنوان مثال ساعت باز شدن بازار لندن یا نیویورک به گونه ای که اگر جلسه معاملاتی مد نظر (در این مثال لندن یا نیویورک) تا باز نشود، سیگنال تأیید نشود و حتی با شکست مستطیل، به آن ورود نکرد.

جدول اخبار و رویدادها (Scheduled News Events)

نکته پایانی که در ارتباط با معامله EUR/USD باید ذکر شود اخبار و رویدادها و تأثیر آن بر معاملات می باشد. گزارشات داده های اقتصادی که معمولاً بیشترین تغییرات را در بازار ایجاد می کنند، آن هایی هستند که نتایج آن ها با آنچه بازار از قبل انتظار آن را داشت متفاوت است. باید دید روشنی از انتظاراتی که بازارها از یورو و دلار آمریکا دارند، به ویژه در مورد نرخ بهره، سطح اشتغال ایجاد شده و رشد تولید ناخالص داخلی داشته باشیم. هر داده جدیدی که متفاوت از میزان مورد انتظار باشد، می تواند باعث تغییرات ناگهانی و شدید قیمت و نرخ تبدیل ارزها شود.

همانطور که قبلاً اشاره شد سرمایه گذاران ترجیح می دهند ارزهایی را نگه دارند که به طور مثال نرخ بهره بالاتری دارند. با این حال اغلب ممکن است شاهد افزایش نرخ بهره به عنوان مثال در ایالات متحده باشیم ولی به محض اعلام این سیاست سقوط دلار آمریکا را مشاهده کنیم. علت آن این است که بازار پیش از انتشار این خبر، بیشتر از آنچه انتظار می رفته افزایش قیمت داشته است (به اصطلاح بازار اثر این خبر را قیمت گذاری کرده است)

اگر بازار هم به خاطر افزایش نرخ بهره و هم به خاطر لحن هاوکیش تر بیانیه بانک مرکزی، از قبل افزایش قیمت داشته باشد و از این دو اتفاق فقط اتفاق اول رخ دهد، آن وقت خبر قطعی “افزایش نرخ بهره” انتظاراتی که بازار پیشتر به استقبال آن رفته بود را برآورده نخواهد کرد.

همین وضعیت در مورد داده های اقتصادی نیز ممکن است رخ دهد. اگر بازار انتظار داشته باشد سطح اشتغال غیر کشاورزی ۱۸۰ هزار شغل اعلام شود اما دراقع ۱۱۰ هزار شغل اعلام شود، به احتمال زیاد شاهد افزایش فروش دلار آمریکابه نفع یورو خواهیم بود.

گاهی وقتی برخی از داده های اقتصادی منتشر می شود، مانند سطح اشتغال غیر کشاورزی، موجب تغییر و تجدید نظر در داده های ماه قبل می شود. اگر این تغییرات در اطلاعات ماه قبل در همان جهتی باشد که داده های ماه جاری آن را نشان می دهد، تأثیر آن بر بازار بیشتر خواهد شد. یعنی اگر در مثال فوق، سطح اشتغال بازبینی شده ماه قبل نیز کاهش یافته باشد، فروش دلار بیشتر خواهد شد. در حالی که اگر تغییرات در جهت افزایش سطح اشتغال باشد، آنگاه تأثیر آن بر بازار باید کاهش یابد.

عوامل زیادی وجود دارد که معامله گر EUR/USD باید از آن ها آگاه باشد، زیرا داده های اقتصادی مهمی هستند که هر روز منتشر می شوند. چه روزانه معامله می کنید و چه بلند مدت معامله می کنید باید سعی کنید از تمام داده های اقتصادی مهم و بیانیه های بانک های مرکزی که منتشر می شوند، مطلع باشید.

اظهارنظرها و داده ها هم تأثیر فوری دارند، و هم می توانند روند میان مدت را تحت تاثیر قرار دهند و این برای تصمیم گیری معامله گران میان مدتی حیاتی است. نوسانات ایجاد شده در ساعات جلسه معاملاتی اروپا و اولین ساعات کار نیویورک به طور معمول بهترین زمان قرار دادن سفارشات ورود در بازار است و معامله گران روزانه می توانند در طول این ساعات استراتژی های یک روزه (intraday) را به کار بگیرند.

البته همیشه ترکیب کردن تحلیل تکنیکال و تحلیل بنیادی برای ایجاد موثرترین استراتژی معاملاتی فکر خوبی خواهد بود.

Source: forextraininggroup.com

مطالب مرتبط:ECB EUR/USD FOMC FOREX GDP NFP آموزش اشتغال غیر کشاورزی بانک مرکزی اروپا تولید ناخالص داخلی جفت ارز فارکس فدرال رزرو مقدماتی فارکس

تا بعدی

تشخیص برگشت روند با تکنیک رول سوشی (Sushi Roll Technique)

از دست نده

شاخص دلار (DXY) و نقش آن در بازار فارکس

برای افزودن دیدگاه کلیک کنید

برای ارسال نظر باید وارد شوید ورود

یک پاسخ بگذارید
لغو پاسخ

برای نوشتن دیدگاه باید وارد بشوید.

آموزش

تقویم اقتصادی (Economic Calendar) چیست و چگونه از آن استفاده کنیم؟

منتشر شده

2 روز پیش

در

شهریور 21, 1404

توسط

روکو (Rocco)

تقویم اقتصادی (Economic Calendar) چیست و چگونه از آن استفاده کنیم؟

اگر معامله‌گر یا فعال بازارهای مالی باشید، حتما تجربه کرده‌اید که یک خبر اقتصادی می‌تواند ظرف چند دقیقه بازار را زیر و رو کند. مثلا اعلام نرخ بیکاری آمریکا یا تصمیم فدرال رزرو درباره نرخ بهره کافی است تا قیمت دلار، طلا یا حتی بیت کوین نوسان شدیدی پیدا کند. در چنین شرایطی، دانستن زمان دقیق این رویدادها می‌تواند مرز میان یک معامله سودآور یا پشیمان‌کننده باشد.

اینجاست که تقویم اقتصادی به عنوان یک ابزار به کمک شما می‌آید. ابزاری که تمام اتفاقات مهم اقتصادی و مالی جهان را در یک جدول زمانی مشخص نمایش می‌دهد و به شما کمک می‌کند همیشه چند قدم جلوتر از بازار باشید. اگر می‌خواهید بدانید تقویم اقتصادی دقیقا چیست، چه اجزایی دارد و چطور باید از آن استفاده کنید، این مطلب را از دست ندهید.

۹ ابزار برای معامله گری در بازار فارکس که هر معامله گر باید داشته باشد

تقویم اقتصادی (Economic Calendar) چیست؟

یک لیست زمان‌بندی‌شده از اعلامیه‌های اقتصادی، داده‌های کلان، سخنرانی‌های مقامات مالی و انتشار شاخص‌های اقتصادی مثل نرخ بهره، تورم، بیکاری، تولید ناخالص داخلی و … است. علاوه بر این معمولاً زمان بیانیه های بانک مرکزی، سخنرانی های سیاست گذاران پولی و انتخابات را فهرست می کند.

بیشتر تقویم های اقتصادی منتشر شده شامل نوع داده مثل نرخ بیکاری، نتیجه قبلی که منتشر شده بود و انتظارات اجماع بازار برای نتیجه آتی می شوند. باید توجه داشت که نوع انتشار به طور کلی بسته به اینکه چه تاثیری می تواند داشته باشد؛ بصورت زیاد، متوسط، کم یا بدون تاثیر، کد گذاری می شود.

برای مثال، تصور کنید بانک مرکزی اروپا (ECB) قرار است درباره نرخ بهره (Interest Rate) جلسه برگزار کند. این تصمیم می‌تواند ارزش یورو را به شدت تحت تاثیر قرار دهد. اگر شما معامله‌گر بازار فارکس باشید و این تاریخ را ندانید، ممکن است در میانه یک معامله ناگهان با نوسانی شدید روبه‌رو شوید و فرصت مدیریت آن را از دست بدهید. اما وقتی به تقویم اقتصادی نگاه می‌کنید، می‌بینید که این رویداد دقیقا چه روز و ساعتی اتفاق می‌افتد و می‌توانید از قبل برایش برنامه‌ریزی کنید.

تقویم اقتصادی نه فقط برای معامله‌گران حرفه‌ای، بلکه برای هر فردی که در بازارهای مالی فعالیت می‌کند (از بورس و فارکس گرفته تا ارزهای دیجیتال) یک ابزار ضروری است. حتی سرمایه‌گذاران بلندمدت هم با نگاه به این تقویم می‌توانند تصمیم‌های دقیق‌تری برای مدیریت پرتفوی خود بگیرند.

اگر انتشار داده اقتصادی تأثیر کمی داشته باشد، آنگاه جفت ارز حرکتی نداشته و یا واکنشی جزیی نسبت به نتیجه از خود نشان خواهد داد. اما اگر در رویدادی با تأثیر متوسط، نتیجه نهایی با چیزی که انتظار می رفت خیلی تفاوت داشته باشد، باعث می شود جفت ارز به میزان بیشتری تغییر کند. زمانی که انتشار داده ها به طور قابل توجهی بیشتر یا کمتر از نتیجه مورد انتظار بازار باشند، به خصوص زمانی که صحبت از داده هایی با تأثیر بالا باشد، جفت ارز مرتبط تمایل بیشتری به حرکت دارد و بازار نوسانات قابل توجهی را در این فرآیند تجربه می کند.

چرا تقویم اقتصادی مهم است؟

تقویم اقتصادی مانند یک نقشه راه است که مسیر حرکت بازارها را روشن‌تر می‌کند و شما را از غافلگیری‌های ناگهانی نجات می‌دهد. به این ترتیب شما می‌توانید تصمیمات معاملاتی خودتان را بر پایه اطلاعات موثق بگیرید.
انتشار داده‌های اقتصادی می‌تواند باعث نوسانات شدید در بازارهای مالی شود. برای مثال، اگر نرخ تورم بالاتر از حد انتظار اعلام شود، سرمایه‌گذاران انتظار افزایش نرخ بهره خواهند داشت و همین موضوع می‌تواند بازار سهام یا ارزهای دیجیتال را تحت تاثیر قرار دهد.
بدون تقویم اقتصادی، بسیاری از تصمیم‌ها بر اساس حدس و گمان گرفته می‌شود. معامله‌گرانی که فقط با تحلیل تکنیکال کار می‌کنند، ممکن است در لحظه انتشار یک خبر بزرگ، گرفتار نوسانات غیرمنتظره بازار شوند. در حالی‌که کسی که تقویم اقتصادی را دنبال می‌کند، می‌داند چه زمانی باید محتاط‌تر باشد یا حتی برای شکار فرصت‌های جدید آماده شود.
یکی از مهم‌ترین مزیت‌های تقویم اقتصادی، مدیریت ریسک است. اگر قبل از انتشار یک داده مهم پوزیشن باز دارید، می‌توانید حجم معاملات خود را کاهش دهید، حد ضرر تنظیم کنید یا حتی معامله را ببندید تا از ضررهای سنگین جلوگیری شود.
استفاده از تقویم اقتصادی به شما امکان می‌دهد استراتژی‌های کوتاه‌مدت و بلندمدت خود را بر اساس داده‌های واقعی طراحی کنید. به این ترتیب، معاملات شما نظم بیشتری پیدا می‌کند و احتمال موفقیت بالاتر می‌رود.
بسیاری از ضررها به دلیل تصمیمات عجولانه و احساسی اتفاق می‌افتد. وقتی بدانید چه چیزی در راه است، آرامش بیشتری خواهید داشت و کمتر اسیر ترس یا طمع می‌شوید.

اجزای اصلی یک تقویم اقتصادی

وقتی وارد یک تقویم اقتصادی مثل Trading Economics یا Investing.com می‌شوید، در نگاه اول ممکن است جدول شلوغی ببینید که پر از عدد و کلمه است. اما اگر بدانید هر ستون چه معنایی دارد، کار با آن بسیار ساده خواهد شد. در ادامه تک‌تک اجزای اصلی این جدول که از وب‌سایت تریدینگ اکونومیکس آورده شده را توضیح می‌دهیم.

Economic Calendar — All events, interest rate, prices & inflation, labour market, GDP growth, foreign trade, government, business confidence, consumer sentiment, housing market.

در قسمت بالای جدول بخشی برای فیلتر کردن نتایج آورده شده است. گزینه «Recent» فیلتری برای نشان دادن رویدادهای اخیر است و فقط موارد نزدیک به زمان فعلی را نشان می‌دهد. اگر می‌خواهید مثلا رویدادهای اقتصادی چند ماه دیگر را ببینید کافی است این فیلتر را تغییر دهید.

با استفاده از گزینه «Impact» شما می‌توانید این رویدادهای اقتصادی را بر اساس سطح اهمیت آن ها دسته‌بندی کنید. تریدینگ اکونومیکس سه دسته‌بندی دارد. رویدادهای یک ستاره، دو ستاره و سه ستاره که طبیعتا اهمیت آن ها بر اساس تعداد ستاره افزایش می‌یابد.

قسمت «Countries» امکان فیلتر کردن بر اساس کشور یا اقتصاد موردنظر را فراهم می‌کند. مثلا اگر قصد دارید فقط شاخص‌های اقصتادی کلان آمریکا را ببینید، کافی است روی این گزینه کلیک کرده و «United States» را انتخاب کنید.

فیلتر «Category» دسته‌بندی رویدادها را نمایش می‌دهد. مثلا شما می‌توانید در این فیلتر گزینه «Prices & Inflation» را انتخاب کرده و فقط داده‌های تورمی را مشاهده کنید.

بخش «UTC +3:30» نیز برای تعیین منطقه زمانی است. شما می‌توانید منطقه زمانی خودتان (تهران-ایران) را تنظیم کنید تا ببینید دقیقا رویداد موردنظرتان در چه ساعتی به وقت ایران رخ می‌دهد.

تاریخ و ساعت

اولین چیزی که در تقویم اقتصادی به چشم می‌آید، ستون زمان انتشار است. در این بخش دقیقا مشخص می‌شود که هر رویداد چه روز و ساعتی منتشر خواهد شد. اهمیت این قسمت بسیار بالاست، چون بازارها معمولا درست در همان لحظه انتشار خبر واکنش نشان می‌دهند. مثلا اگر در ساعت ۴:۰۰ صبح «شاخص اعتماد مصرف‌کننده استرالیا» منتشر شود، معامله‌گران بازار فارکس در همان دقیقه باید آماده واکنش باشند.

همانطور که گفتیم، ساعت تقویم معمولا بر اساس منطقه زمانی قابل تغییر است. مثلا شما می‌توانید آن را روی «تهران (UTC+3:30)» تنظیم کنید تا دقیقاً با ساعت محلی خودتان هماهنگ باشد.

کشور

در ستون بعدی، پرچم و کد کشور (مثلاً GB = بریتانیا، AU = استرالیا، MX = مکزیک) قرار دارد که نشان می‌دهد داده متعلق به کدام اقتصاد است. گاهی اوقات هم رویدادها مربوط به یک بلوک منطقه‌ای خاص مثلا اروپا (EA = Euro Area) هستند. در این صورت آن داده را باید به عنوان یک شاخص منطقه‌ای و نه مربوط به یک کشور واحد تفسیر کرد.

عنوان رویداد

این ستون عنوان خبر یا شاخص اقتصادی را نشان می‌دهد. گاهی هم کنار این عنوان، مخفف ماه میلادی (مثل AUG، SEP) دیده می‌شود که نشان می‌دهد داده مربوط به کدام ماه است. شناخت هر شاخص اهمیت زیادی دارد، چون هرکدام اثر متفاوتی روی بازار می‌گذارند.

معرفی ۵۰ ابزار حرفه ای برای تحقیق در بازار رمزارزها

اما نکته مهم اینجاست که همه رویدادها عددی و آماری نیستند. بعضی از آن ها بیشتر کیفی هستند و باید با توجه به ماهیتشان تفسیر شوند. برای درک بهتر، به چند نمونه نگاه کنیم:

شاخص‌های آماری (عدد‌محور)

مثل نرخ بیکاری (Unemployment Rate)، شاخص قیمت مصرف کننده (CPI)، یا تولید ناخالص داخلی (GDP). اینها همیشه یک عدد مشخص دارند که می‌توان آن را با مقدار قبلی و پیش‌بینی بازار مقایسه کرد.

سخنرانی‌ها (Speech)

مثلا «سخنرانی رئیس فدرال رزرو». این نوع رویداد عدد ندارد، بلکه مهم محتوای صحبت‌هاست. اگر لحن سخنران به سمت سیاست انقباضی (افزایش نرخ بهره) باشد، بازار واکنش منفی به دارایی‌های پرریسک نشان می‌دهد. اگر لحن انبساطی باشد، می‌تواند باعث رشد بازار سهام یا ارزهای دیجیتال شود.

حراج اوراق (Auction)

مثل «حراج اوراق ۱۰ ساله آمریکا» یا «حراج اوراق خزانه ژاپن». اینجا اعداد مربوط به بازده (Yield) یا حجم اوراق فروخته‌شده اهمیت دارند. بالا رفتن بازده معمولا نشانه افزایش هزینه استقراض دولت و احتمال بالا رفتن نرخ بهره است.

شاخص‌های نظرسنجی و اعتماد (Survey/Confidence Index)

مثل «شاخص اعتماد مصرف‌کننده» یا «شاخص مدیران خرید (PMI)». اینها با پرسش‌نامه از فعالان اقتصادی یا مصرف‌کنندگان تهیه می‌شوند و بازتاب‌دهنده چشم‌انداز آینده هستند.

ستون Previous نشان‌دهنده نتیجه گزارش قبلی است. مثلا اگر شاخص بیکاری ماه گذشته ۸٪ بوده، این عدد در ستون Previous نمایش داده می‌شود. این بخش برای مقایسه روند بسیار مهم است، چون بازار همیشه تغییرات نسبت به گذشته را در نظر می‌گیرد.

در قسمت (Consensus / Forecast) دو ستون پیش‌بینی تحلیلگران و اقتصاددانان درباره آن شاخص یا داده اقتصادی آورده می‌شود. اما چه تفاوتی با هم دارند؟

Consensus یا اجماع در واقع میانگین پیش‌بینی جمعی تحلیلگران، اقتصاددان‌ها و موسسات مالی است. یعنی چندین منبع معتبر پیش‌بینی خود را درباره یک شاخص اعلام می‌کنند و تقویم اقتصادی میانگین یا اجماع آنها را نمایش می‌دهد.

Forecast گاهی به همان معنی Consensus به کار می‌رود، اما در بعضی تقویم‌ها (مثل Trading Economics) یک تفاوت کوچک دارد:

Forecast معمولاً پیش‌بینی اختصاصی خود سایت یا موسسه منتشرکننده تقویم است.
در حالی که Consensus نماینده پیش‌بینی کلی بازار و تحلیل‌گران مختلف است.

در ستون (Actual) مقدار واقعی در لحظه انتشار خبر به‌روزرسانی می‌شود و عدد واقعی گزارش را نشان می‌دهد. در حقیقت، مهم‌ترین بخش برای معامله‌گران همین ستون است، چون مستقیما رفتار بازار را شکل می‌دهد.

بعضی تقویم‌ها مثل Trading Economics در کنار هر شاخص نمودارهای کوچکی نمایش می‌دهند. این نمودار روند تاریخی آن شاخص را نشان می‌دهد (مثلا تغییرات نرخ بیکاری در چند ماه گذشته). با نگاه سریع به این بخش می‌توانید متوجه شوید وضعیت در حال بهبود یا بدتر شدن است.

طبق ستون اول متوجه می‌شویم که شاخص قیمت تولیدکننده (PPI) آمریکا ساعت ۴ بعد از ظهر به وقت محلی منتشر می‌شود. به طور کلی، شاخص‌های اقتصادی را می‌توان در بازه زمانی‌های مختلفی ارزیابی کرد. منظور از MoM بازه زمانی ماهانه است و YoY تغییرات کل یک سال نسبت به سال قبل را نشان می‌دهد.

در سطر اول که مربوط به شاخص PPI اصلی در بازه ماهانه است، می‌بینیم که مقدار قبلی ۰.۹٪ ثبت شده است. این یعنی در ماه گذشته قیمت تولیدکننده‌ها نسبت به ماه ماقبلش ۰.۹٪ افزایش داشته است. در ستون Forecast پیش‌بینی تریدینگ اکونومیکس برای این ماه ۰.۳٪ است و Consensus که میانگین پیش‌بینی اقتصاددانان و تحلیلگران مختلف را نشان می‌دهد ۰.۴٪ ثبت شده است. مقدار Actual یا واقعی هم هنوز منتشر نشده و به همین دلیل این ستون خالی مانده و در لحظه انتشار شاخص پر می‌شود.

ساعات معاملاتی در فارکس

چطور از تقویم اقتصادی استفاده کنیم؟

این بخش مهم‌ترین قسمت مقاله است، چون فقط دانستن اینکه رویدادها چه زمانی هستند کافی نیست؛ باید بدانید چطور از این اطلاعات استفاده کنید.

برنامه‌ریزی هفتگی: در ابتدای هفته به تقویم اقتصادی نگاه کنید و رویدادهای مهم (مثل NFP یا تصمیم نرخ بهره) را علامت بزنید. این کار به شما کمک می‌کند از قبل آماده باشید.
ترکیب با تحلیل تکنیکال: اگر می‌بینید یک خبر مهم نزدیک است، سطوح حمایت و مقاومت نمودار را بررسی کنید. مثلا اگر خبر منفی بیاید و بازار به حمایت نزدیک باشد، احتمال شکستن حمایت بیشتر می‌شود.
استراتژی معاملاتی متناسب با خبر: بعضی معامله‌گران قبل از انتشار خبر، از بازار خارج می‌شوند تا ریسک نکنند. برخی دیگر ترجیح می‌دهند منتظر بمانند و پس از انتشار داده و مشخص شدن جهت بازار وارد معامله شوند.
مدیریت حجم و حد ضرر: در زمان‌هایی که احتمال نوسان شدید وجود دارد، بهتر است حجم معامله کمتر شود یا حد ضرر نزدیک‌تر قرار بگیرد.
ثبت تجربه‌ها: بهترین راه برای یادگیری استفاده از تقویم اقتصادی، تجربه شخصی است. بعد از هر رویداد مهم یادداشت کنید بازار چگونه واکنش نشان داد و استراتژی شما چقدر موفق بود.

تقویم اقتصادی را از کجا ببینیم؟

امروزه ده‌ها وب‌سایت معتبر وجود دارد که تقویم اقتصادی رایگان و به‌روزی ارائه می‌دهند. برخی از بهترین منابع عبارت‌اند از:

Trading Economics: همه رویدادها، نرخ بهره، قیمت‌ها و تورم، بازار کار، رشد تولید ناخالص داخلی، تجارت خارجی، دولت، اعتماد تجاری، احساسات مصرف‌کننده، بازار مسکن.
Investing.com: تقویم اقتصادی همزمان با اعلام رویدادهای اقتصادی، شاخص‌ها را دریافت کنید و تأثیر فوری آنها بر بازار جهانی را مشاهده کنید – از جمله رویدادهای قبلی، …
Forex Factory: با تقویم اقتصادی فارکس محور، رویدادهای تأثیرگذار بر بازار را خیلی قبل از وقوع پیش‌بینی کنید.
TradingView: تقویم اقتصادی آخرین و رویدادهای اقتصادی آینده را نشان می‌دهد که می‌توانند بر دارایی‌ها، مناطق و بازارهای جهانی خاصی تأثیر بگذارند.
FXStreet: تقویم اقتصادی لحظه‌ای، رویدادها و شاخص‌های اقتصادی سراسر جهان را پوشش می‌دهد.
MyFxBook: تقویم اقتصادی به صورت آنی که تمام رویدادها و اطلاعیه‌های اقتصادی را پوشش می‌دهد. مقادیر تاریخی، قبلی، اجماعی و واقعی هر شاخص را مشاهده کنید.

همچنین بروکرهای فارکس هم معمولاً تقویم اقتصادی روی سایت خود دارند.

در انتها

تقویم اقتصادی مثل یک “برنامه‌ریزی خبری” برای بازار است. اگر به آن توجه نکنید، ممکن است در لحظه انتشار اخبار مهم با حرکت‌های ناگهانی و شدید قیمت غافلگیر شوید. استفاده درست از آن کمک می‌کند ریسک معاملات را مدیریت کنید و حتی فرصت‌های سودآور پیدا کنید. در دنیایی که ثانیه‌ها حرف اول را می‌زنند، اطلاع از آنچه در راه است، برگ برنده شماست. با استفاده منظم از این ابزار، دیگر از نوسانات ناگهانی غافلگیر نخواهید شد و می‌توانید با اطمینان بیشتری برای آینده سرمایه‌گذاری خود برنامه‌ریزی کنید.

به یاد داشته باشید، موفقیت در بازارهای مالی تنها به تحلیل نمودارها محدود نمی‌شود. تسلط بر اطلاعات و درک وقایع کلان اقتصادی، مکمل تحلیل تکنیکال است و شما را در مسیری قرار می‌دهد که به جای دنبال کردن بازار، آن را پیش‌بینی کنید. به همین خاطر توصیه می‌کنیم که از همین امروز، استفاده از تقویم اقتصادی را به یکی از عادت‌های معاملاتی خود تبدیل کنید.

سودآوری و معامله گری بصورت مداوم در بازار می تواند بسیار چالش برانگیز باشد، و واقعیت مسلم این است که اکثر معامله گران خرد معمولا پول خود را در این بازار از دست می دهند. با این وجود، با یک برنامه معاملاتی جامع، ابزارهای مناسب و دانش کافی از بازار ارز، شانس موفقیت شما به عنوان یک معامله گر به میزان قابل توجهی افزایش می یابد.

Source: investorent.xyz

ادامه مطلب

آموزش

اندیکاتور ATR چیست و چه کاربردی در تحلیل تکنیکال دارد؟

منتشر شده

3 هفته پیش

در

شهریور 1, 1404

توسط

روکو (Rocco)

بررسی دامنه تغییرات قیمت سهام یکی از موثرترین روش‌ها برای اندازه‌گیری میزان نوسان قیمت است. برای تعیین دامنه تغییرات، کافی است بالاترین و پایین‌ترین قیمت را در یک بازه زمانی معین مقایسه کنیم. در ادامه، به بررسی جزئیات بیشتری درباره اندیکاتور ATR، از جمله نحوه محاسبه آن، کاربردهای مختلف در معاملات و نکاتی برای استفاده بهینه در تحلیل‌ تکنیکال می‌پردازیم. با اینوستورنت همراه باشید.

اندیکاتور های تکنیکال پیشرو و پسرو (Leading & Lagging indicators)

اندیکاتور ATR چیست؟

اندیکاتور ATR، مختصر کلمه (Average True Range) یا میانگین دامنه واقعی است. این اندیکاتور یکی از ابزارهای تحلیل تکنیکال است که برای اندازه‌گیری نوسانات بازار استفاده می‌شود. این اندیکاتور توسط ولز وایلدر (Welles Wilder) سال ۱۹۷۸ در کتابی با عنوان “مفاهیم جدید در سیستم‌های معاملاتی تکنیکال” معرفی شد. ATR به معامله‌گران کمک می‌کند تا نوسانات بازار را بهتر درک کنند و تصمیمات معاملاتی بهتری بگیرند.

اندیکاتور ATR نوسانات را به صورت مطلق اندازه‌گیری می‌کند و مقادیر حاصل از آن درصدی از قیمت‌های فعلی نیستند. به عبارتی دیگر، ATR سهام‌ با قیمت بالا، بیشتر از ATR سهام‌ با قیمت پایین خواهد بود. به عنوان مثال، سهامی که قیمت آن در بازه ۵۰۰ تا ۶۰۰ هزار معامله می‌شود، ATR بالاتری نسبت به سهامی با بازه قیمتی ۵۰ تا ۶۰ هزار خواهد داشت. بنابراین، نمی‌توان مقادیر ATR سهام‌ مختلف را با یکدیگر مقایسه کرد.

نحوه محاسبه اندیکاتور ATR

محاسبه ATR شامل مراحلی است که به ترتیب زیر انجام می‌شود:

۱. محاسبه دامنه واقعی (True Range)

TR بزرگ‌ترین مقدار بین سه دسته زیر است:

اختلاف بین بالاترین (High) و پایین‌ترین قیمت (Low) در دوره فعلی

تفاوت بین بالاترین قیمت دوره فعلی (High) و قیمت بسته شدن دوره قبلی (Previous Close)

تفاوت بین پایین‌ترین قیمت دوره فعلی (Low) و قیمت بسته شدن دوره قبلی (Previous Close)

۲. میانگین‌گیری دامنه واقعی:

ATR با میانگین‌گیری دامنه واقعی (TR) در یک دوره مشخص محاسبه می‌شود. معمولاً این دوره ۱۴ روزه است، اما می‌توان آن را بر اساس نیازهای خاص تنظیم کرد.

دوره های استاندارد برای محاسبه ATR

ولز وایلدر مخترع اندیکاتور ATR، محاسبه این اندیکاتور را با یک دوره زمانی ۱۴ روزه پیشنهاد کرده است. استفاده از این دوره استاندارد ۱۴ روزه باعث می‌شود که ATR نه بیش از حد حساس باشد و نه تغییرات مهم را از دست بدهد. اگرچه دوره ۱۴ روزه به عنوان یک استاندارد عمومی پذیرفته شده است، اما استفاده از دوره‌های کوتاه‌تر یا بلندتر نیز می‌تواند با توجه به عوامل مختلفی از جمله استراتژی معاملاتی، افق زمانی افراد و نوع بازار مفید باشد. مقدار ATR به دوره زمانی انتخابی حساس است و ممکن است در دوره‌های مختلف نتایج متفاوتی ارائه دهد.

استراتژی معاملاتی (Trading Strategy) به چه معناست؟

کاربردهای ATR

اندیکاتور ATR کاربردهای متنوعی دارد که در ادامه به برخی از مهم‌ترین آنها اشاره می‌شود:

۱. اندازه‌گیری نوسانات بازار

ATR به تحلیل‌گران کمک می‌کند تا نوسانات بازار را اندازه‌گیری کنند. مقادیر بالای ATR نشان‌دهنده نوسانات زیاد سهام و مقادیر پایین نشان‌دهنده نوسانات کم است. این اطلاعات می‌توانند در تصمیم‌گیری‌های معاملاتی کمک کنند.

۲. تعیین حد ضرر (Stop Loss)

یکی از کاربردهای مهم ATR تعیین حد سود و حد ضرر است. معامله‌گران می‌توانند از ATR برای تعیین فاصله مناسب حد ضرر استفاده کنند. زمانی که اندیکاتور ATR مقادیر بالاتری را نمایش می‌دهد، معامله‌گران نوسانات قیمتی بیشتری را پیش‌بینی می‌کنند. در نتیجه، آنها معمولاً حد ضرر خود را با فاصله بیشتری از قیمت فعلی قرار می‌دهند تا از نوسانات شدید بازار در امان بمانند. برعکس، زمانی که ATR نشان‌دهنده نوسانات کمتری باشد، معامله‌گران حد ضرر را نزدیک‌تر به قیمت فعلی تعیین می‌کنند تا از حرکات قیمتی کوچک نیز بهره‌برداری کنند.

«خروج شاندلیر» (Chandelier Exit) یکی از تکنیک‌های مشهور است که توسط «چاک لبو» (Chuck LeBeau) ابداع شده است. این روش یک تکنیک مبتنی بر ATR است که محدوده حد ضرر را برای موقعیت‌های معاملاتی خرید و فروش تعیین می‌کند.

محدودیت‌های اندیکاتور ATR

دو محدودیت اصلی برای استفاده از اندیکاتور ATR وجود دارد که معامله‌گران باید به آنها توجه داشته باشند.

۱. محدودیت اول، متفاوت بودن تفسیر نتایج ATR است. هر معامله‌گری ممکن است برداشت متفاوتی از نتایج این اندیکاتور داشته باشد.

۲. محدودیت دوم این است که اندیکاتور ATR جهت قیمت را مورد بررسی قرار نمی‌دهد و تنها به اندازه‌گیری نوسانات می‌پردازد. به همین دلیل، ممکن است معامله‌گر حرکت‌های متفاوتی را از بازار دریافت کند، به خصوص زمانی که پیوت‌ها در حال شکل‌گیری هستند یا روندها معکوس می‌شوند.

برای مثال، اگر قیمت حرکت چشم‌گیری برخلاف روند قبلی داشته باشد و اندیکاتور ATR نیز به میزان قابل‌توجهی افزایش یابد، برخی معامله‌گران ممکن است تصور کنند که ATR روند قبلی را تأیید می‌کند، در حالی که این برداشت ممکن است نادرست باشد.

اندیکاتور ATR یکی از ابزارهای مهم و کاربردی در تحلیل تکنیکال است که به معامله‌گران کمک می‌کند تا نوسانات بازار را بهتر درک کنند و تصمیمات معاملاتی بهتری بگیرند. با توجه به مزایا و کاربردهای متعدد ATR، این اندیکاتور می‌تواند نقش مهمی در استراتژی‌های معاملاتی ایفا کند. با این حال، معامله‌گران باید به محدودیت‌های آن نیز توجه کنند و از ATR در کنار سایر ابزارهای تحلیل تکنیکال استفاده کنند تا به نتایج دقیق‌تری دست یابند.

Source: investopedia.com

ادامه مطلب