آموزش

الگوی کف و سقف سه‌ قلو (Triple Tops and Bottoms)

کف و سقف سه قلو، الگوهای تعمیم یافته کف و سقف دو قلو هستند. در الگوی سقف سه قلو سه حرکت رو به بالا و در الگوی کف سه‌ قلو سه حرکت رو به پایین بدین معنی هستند که قیمت سه بار تلاش کرده سطح مقاومت یا حمایت را بشکند، اما موفق نشده است.

منتشر شده

3 سال پیش

در

مرداد 30, 1401

توسط

روکو (Rocco)

قبل از خواندن الگوی کف و سقف سه قلو (Triple Tops and Bottoms) بهتر است مقاله های خطوط روند، الگوهای ادامه دهنده‌ و الگوهای بازگشتی قیمت را مطالعه کنید و با این موضوعات آشنا باشید.

در این مطلب ابتدا به این موضوع که چطور زمانی که الگو ها را تشخیص دادید آن ها را تحلیل کنید می پردازیم و سپس به الگو های کف و سقف سه قلو خواهیم پرداخت. این دو الگو بسیار قوی هستند اما به ندرت در بازار شکل می گیرند. الگوهای قیمتی به شکل توالی های قابل تشخیص در نمودار قیمتی ظاهر می شوند. با استفاده از الگو ها می توان گذشته قیمت را بررسی کرد و بدین وسیله آینده قیمت یک دارایی قابل معامله را پیش بینی کرد.

در چه تایم فریمی که الگوها شکل می گیرند؟

زمانی که قصد دارید الگوی قیمتی را تجزیه و تحلیل کنید و پیش بینی کنید قیمت به چه سمتی حرکت خواهد کرد تایم‌ فریمی که الگو در آن تشکیل ‌می شود برای ما بسیار اهمیت دارد.

الگوهای قیمتی در هر تایم فریمی می توانند تشکیل شوند و تفاوتی نمی کند که نمودار کوتاه‌ مدت مثل ۱۴۴ تیک چارت، یا نمودار در تایم فریم ۶۰ دقیقه، روزانه، هفتگی یا سالیانه، باشد. اما اهمیت و اعتبار الگو معمولا با اندازه و عمق الگو رابطه مستقیم دارد.

← ( ۱۴۴ Tick Chart، نمودارهای تیک چارت بر اساس زمان تغییر نمی کنند بلکه بر اساس تعداد معاملات، نوسان قیمت را نشان می دهد. همچنین منظور از ۱۴۴ تیک چارت این است که، هر ۱۴۴ معامله ای که انجام می شود یک کندل یا بار و … بر روی نمودار ظاهر می شود).

در حالت کلی الگوهایی که در تایم فریم بالاتر تشکیل می شوند، قابل اعتمادتر هستند. چون قیمت بعد از شکست این الگوها معمولا حرکات بزرگ و نوسانات بیشتری دارد.

بنابراین، زمانی که الگویی در تایم فریم روزانه تشکیل می شود انتظار می رود قیمت بعد از شکست، حرکت بیشتری نسبت به الگویی که در تایم فریم های پایین تر از روزانه، مثلا ۵ دقیقه شکل می گیرد، داشته باشد و به طور مشابه الگویی که در تایم فریم ماهانه شکل می گیرد، احتمالا به نسبت الگویی که در تایم فریم روزانه شکل گرفته‌ است، باعث حرکت و نوسان بیشتر قیمت خواهد شد.

زمانی که در سطوح خاص (حمایت و مقاومت) معامله گران شروع به خرید و فروش می کنند، قیمت میان این سطوح شروع به نوسان می کند و الگوهای قیمتی مثل پرچم (Flag)، پرچم سه گوش (Pennants) و … تشکیل می شوند.

زمانی که قیمت این الگوها را می شکند، در سنتیمنت بازار تغییر چشم گیری رخ می دهد. هر چه تایم فریمی که الگو در آن تشکیل شده‌ است بزرگتر باشد، خریداران باید فشار بیشتری برای شکستن مقاومت وارد کنند (یا برعکس فروشندگان باید فشار بیشتری برای شکستن حمایت وارد کنند). در نتیجه زمانی که الگو شکسته شود، قیمت حرکت قوی تر و شارپ تری در جهت شکست خواهد داشت.

نمودار زیر الگوی پرچم سه گوش را نشان می دهد که در نمودار هفتگی شرکت آلفابت (Google) که با نماد (GOOG) شناخته می شود، تشکیل شده است. همانطور که می بینید بعد از تثبیت قیمت در الگو، روند صعودی قیمت بسیار بزرگ و شدید رخ داده‌ است.

dotdash INV final Technical Analysis Triple Tops and Bottoms

“به طور مشابه میزان نوسانات قیمت در درون الگوی قیمتی می تواند به ما کمک کند تا میزان اعتبار الگو و اندازه شکست الگو را پیش بینی کنیم.”

پویایی یا نوسانات (Volatility)

منظور از نوسانات (Volatility)، اندازه تغییرات قیمت در یک مدت خاص است. هر چه تغییرات قیمت بیشتر باشد، نوسانات نیز بیشتر خواهد بود. این شرایط را می توان بدین صورت تفسیر کرد که بین فروشندگان، (که سعی می کنند قیمت را کاهش دهند) و خریداران (که سعی می کنند قیمت را افزایش دهند) جنگی وجود دارد.

اگر نوسانات قیمت در درون الگو زیاد باشد، احتمالا قیمت بعد از شکستن الگو حرکات بزرگتر و شدیدتری خواهد داشت.

حرکات شدید قیمت در داخل الگو ممکن است نشان دهنده این باشد که خریداران و فروشندگان برای جهت دادن به قیمت در حال جنگ هستند. هر چقدر نوسانات در داخل الگو بیشتر باشد، انتظارات می رود که قیمت، حرکت سریع و شدیدی در هنگام شکستن منطقه حمایتی یا مقاومتی داشته باشد.

حجم معاملات (Volume)

نقش حجم معاملات موضوع دیگری است که در زمان تحلیل الگو‌های قیمتی باید مد نظر داشته‌ باشید. حجم معاملات تعداد واحد‌هایی که یک دارایی خاص در مدت زمان مشخص معامله می شود را به ما نشان می دهد. حجم معاملات یک ابزار مالی در نمودار هیستوگرام (Histogram)، که معمولا شکلی شبیه سلسله خطوط عمودی دارد، و در زیر نمودار قیمت قرار می گیرند مشخص می شود.

برای این که از حجم معاملات استفاده درستی داشته باشید، باید حجم معاملات فعلی را با حجم معاملات گذشته دارایی مقایسه کنید.

تغییراتی که در میزان فعلی خرید و فروش رخ می دهد را می توان با هم مقایسه کرد و آن‌ را تحلیل کرد. اگر حجم معاملات یک دارایی با میزان عادی معاملات روزانه آن تفاوت زیادی داشته‌ باشد می توان حدس زد که قیمت نیز با تغییراتی همراه خواهد بود.

اگر قیمت حمایت یا مقاومتی را بشکند و این شکست همراه با تمایل شدید معامله گران باشد (حجم معاملات این نکته را به ما نشان می دهد) حرکت قمیت می تواند شدت بیشتری داشته‌ باشد. افزایش حجم معاملات می تواند “تاییدی” برای شکست صورت گرفته باشد.

از طرف دیگر اگر شکست بدون تغییر چندانی در حجم معاملات صورت گیرد، احتمال خیلی بالا شکست جعلی بوده و قیمت به محدوده قبلی خودش بر می گردد، چون نیروی پشتیبانی برای قیمت وجود نداشته که به ادامه روند قمیت کمک کند. این موضوع مخصوصا برای شکست های صعودی خیلی اهمیت دارد.

نکاتی برای تحلیل الگوها (Patterns)

سه اقدام کلی که به معامله گران تکنیکال کمک می کند الگوهای قیمتی را بهتر تفسیر کنند.

تشخیص الگو (Identify)

اولین قدم برای درست تحلیل کردن الگوهای قیمتی این است که الگوهای معتبر را درست تشخیص دهیم.

معمولا زمانی که به گذشته قیمت نگاه می کنید تشخیص دادن الگوها کار راحتی است اما، زمانی که این الگوها در حال شکل گرفتن هستند، تشخیص آن ها سخت و چالش برانگیر می شود. معامله گران و سرمایه گذاران می توانند از داده های گذشته استفاده کنند تا تشخیص درست الگوها و نحوه ترسیم خطوط روند را تمرین کنند.

خطوط روند را می ‎توان به چند روش و با استفاده از کف ها و سقف های قیمتی، قیمت بسته شدن یا دیگر نقاط موجود در نمودار رسم کرد.

ارزیابی الگو (Evaluate)

زمانی که الگو را تشخیص دادید، سپس نوبت به ارزیابی آن می رسد. معامله گران می توانند نکاتی همچون تایم فریمی که الگو در آن تشکیل‌ شده، حجم معاملات و نوسانات قیمت در درون الگو را برای ارزیابی در نظر بگیرند. ارزیابی کردن این نکات می تواند تصویر بهتری برای معتبر بودن الگو ها ارائه دهد.

پیش بینی (Forecast)

زمانی که معامله گر الگو را تشخیص داد و ارزیابی کرد، می تواند از اطلاعات به دست آمده استفاده کند و پیش بینی کند قیمت در آینده به چه سمتی حرکت خواهد کرد.

طبیعتا، قرار نیست الگوهای قیمتی همیشه درست عمل کنند و این که شما بتوانید الگو را تشخیص دهید، تضمینی به شما نمی دهد که پیش بینی شما نیز درست باشد و قیمت به همان سمت حرکت کند. به همین دلیل فعالان بازار، می توانند شرایط بازار را رصد کنند تا اگر شرایط بازار با تغییری مواجه شد، واکنش درستی به آن نشان دهند.

الگوی کف و سقف سه قلو (Triple Tops and Bottoms Pattern)

کف و سقف سه قلو، الگوهای تعمیم یافته کف و سقف دو قلو هستند. اگر سقف دو قلو و کف دو قلو به ترتیب شبیه به M و W باشند، سقف و کف سه قلو شبیه به حروف شکسته M و W هستند. در سقف سه قلو سه حرکت رو به بالا و در کف سه‌ قلو سه حرکت رو به پایین بدین معنی هستند که قیمت سه بار تلاش کرده سطح مقاومت یا حمایت را بشکند، اما موفق نشده است.

در سقف سه قلو، قیمت سه بار تلاش می کند که مقاومتی را بشکند اما موفق نمی شود و عقب نشینی ‌می کند و بر خلاف سقف سه قلو، الگوی کف سه قلو زمانی شکل می گیرد که قیمت سه بار سعی می کند حمایتی را بشکند اما موفق نمی شود و به سمت بالا بازگشت می کند.

الگوی سقف سه قلو، الگوی برگشت روند به نزولی است چرا که باعث وقفه در روند صعودی می شود و در نتیجه بازگشت روند به نزولی را در پی خواهد داشت. شکل این الگو بدین ترتیب است.

قیمت روند صعودی را ادامه می دهد تا در نهایت به سطح مقاومتی می رسد و سپس بازگشتی به محدوده حمایتی دارد.
قیمت دوباره سعی می کند که محدوده مقاومتی را بشکند اما موفق نمی شود، و مجددا به محدوده حمایتی بر می گردد.
قیمت برای بار سوم تلاش می کند که مقاومت را بشکند اما باز هم موفق نمی شود، در نهایت روند بازگشت می کند و سطح حمایتی را می شکند.

پرایس اکشن این الگو نشان گر جنگی بین خریداران و فروشندگان است که خریداران سعی می کنند قیمت را رو به بالا هل دهند و فروشندگان سعی می کنند قیمت را رو به پایین هل دهند. هر بار که قیمت به مقاومت برخورد می کند، حجم معاملات کاهش می یابد تا زمانی که قیمت با افزایش حجم معاملات و تعداد فروشندگان می تواند محدوده حمایتی را بشکند.

زمانی که سه تلاش خریداران برای شکستن مقاومت، ناموفق می شود، قدرت خریداران کاهش می یابد (خریداران خسته می شوند) و قدرت فروشندگان بر آن ها غلبه می کند و باعث افت قیمت می شود که در نهایت بازگشت روند را به همراه دارد.

در طرف دیگر، الگوی کف سه قلو یک الگوی بازگشتی صعودی محسوب می شود چون این الگو باعث توقف روند نزولی می شود و در نهایت باعث بازگشت روند به صعودی می شود.

الگوی کف سه قلو توسط سه تلاش ناموفق قیمت برای شکستن حمایت شناخته می شود که در هر تلاش، حجم معاملات نیز کاهش می یابد تا در نهایت قیمت آخرین تلاش خود برای کاهش دادن قیمت را انجام می دهد اما موفق نمی شود و قیمت سطح مقاومتی را می شکند و به روند صعودی ادامه می دهد. درست مثل الگوی سقف سه قلو، این الگو تلاش خریداران و فروشندگان برای تغییر دادن مسیر قیمت به سمت خودشان را نشان می دهد.

در الگو کف سه قلو، این فروشندگان هستند که در نهایت خسته می شوند و قدرتشان کاهش می یابد و به خریداران اجازه می دهند که روند را به روند صعودی تغییر دهند. تصویر زیر الگوی کف سه قلو در نمودار روزانه سهام شرکت McGraw Hill نشان می دهد.

الگوی کف و سقف سه قلو نشان می دهد که روند فعلی بازار در حال ضعیف شدن است و طرف مقابل در حال قوی تر شدن است.

هر دو الگو تغییر در روند بازار را نشان می دهند. الگوی سقف سه قلو، غلبه فروشندگان بر خریداران و کف سه قلو غلبه خریداران بر فروشندگان را نشان می دهد. این الگوها جلوه بصری از انتقال قدرت هستند.

الگوهای قیمتی در هر تایم فریمی می توانند شکل بگیرند چه در نمودارهای تیک (Tick Chart) که قیمت نوسانات شدیدی دارد و معمولا اسکالپرها (Scalper) از آن استفاده می کنند یا نمودارهای سالانه که سرمایه گذاران از آن استفاده می کنند.

هر دو الگو جنگ بین خریداران و فروشندگان را نشان می دهند که بسته به این که کدام سمت پیروز شوند، قیمت یا روند قبلی را ادامه خواهد داد، یا بازگشت خواهد کرد.

تحلیل گران تکنیکال می توانند از الگوهای تکنیکال برای ارزیابی داده های گذشته و تحلیل حرکات فعلی قیمت استفاده کنند تا بتوانند آینده قیمت را پیش بینی کنند و تصمیمات معامله گری و سرمایه گذاری خود را از بر این اساس بگیرند.

Source: investopedia.com

تا بعدی

الگوی پرچم‌ سه ‌گوش (Pennant Chart Pattern) چیست؟

از دست نده

الگوهای سقف و کف دوقلو (Double Top and Bottom Patterns)

برای افزودن دیدگاه کلیک کنید

برای ارسال نظر باید وارد شوید ورود

یک پاسخ بگذارید
لغو پاسخ

برای نوشتن دیدگاه باید وارد بشوید.

آموزش

تقویم اقتصادی (Economic Calendar) چیست و چگونه از آن استفاده کنیم؟

منتشر شده

3 روز پیش

در

شهریور 21, 1404

توسط

روکو (Rocco)

تقویم اقتصادی (Economic Calendar) چیست و چگونه از آن استفاده کنیم؟

اگر معامله‌گر یا فعال بازارهای مالی باشید، حتما تجربه کرده‌اید که یک خبر اقتصادی می‌تواند ظرف چند دقیقه بازار را زیر و رو کند. مثلا اعلام نرخ بیکاری آمریکا یا تصمیم فدرال رزرو درباره نرخ بهره کافی است تا قیمت دلار، طلا یا حتی بیت کوین نوسان شدیدی پیدا کند. در چنین شرایطی، دانستن زمان دقیق این رویدادها می‌تواند مرز میان یک معامله سودآور یا پشیمان‌کننده باشد.

اینجاست که تقویم اقتصادی به عنوان یک ابزار به کمک شما می‌آید. ابزاری که تمام اتفاقات مهم اقتصادی و مالی جهان را در یک جدول زمانی مشخص نمایش می‌دهد و به شما کمک می‌کند همیشه چند قدم جلوتر از بازار باشید. اگر می‌خواهید بدانید تقویم اقتصادی دقیقا چیست، چه اجزایی دارد و چطور باید از آن استفاده کنید، این مطلب را از دست ندهید.

۹ ابزار برای معامله گری در بازار فارکس که هر معامله گر باید داشته باشد

تقویم اقتصادی (Economic Calendar) چیست؟

یک لیست زمان‌بندی‌شده از اعلامیه‌های اقتصادی، داده‌های کلان، سخنرانی‌های مقامات مالی و انتشار شاخص‌های اقتصادی مثل نرخ بهره، تورم، بیکاری، تولید ناخالص داخلی و … است. علاوه بر این معمولاً زمان بیانیه های بانک مرکزی، سخنرانی های سیاست گذاران پولی و انتخابات را فهرست می کند.

بیشتر تقویم های اقتصادی منتشر شده شامل نوع داده مثل نرخ بیکاری، نتیجه قبلی که منتشر شده بود و انتظارات اجماع بازار برای نتیجه آتی می شوند. باید توجه داشت که نوع انتشار به طور کلی بسته به اینکه چه تاثیری می تواند داشته باشد؛ بصورت زیاد، متوسط، کم یا بدون تاثیر، کد گذاری می شود.

برای مثال، تصور کنید بانک مرکزی اروپا (ECB) قرار است درباره نرخ بهره (Interest Rate) جلسه برگزار کند. این تصمیم می‌تواند ارزش یورو را به شدت تحت تاثیر قرار دهد. اگر شما معامله‌گر بازار فارکس باشید و این تاریخ را ندانید، ممکن است در میانه یک معامله ناگهان با نوسانی شدید روبه‌رو شوید و فرصت مدیریت آن را از دست بدهید. اما وقتی به تقویم اقتصادی نگاه می‌کنید، می‌بینید که این رویداد دقیقا چه روز و ساعتی اتفاق می‌افتد و می‌توانید از قبل برایش برنامه‌ریزی کنید.

تقویم اقتصادی نه فقط برای معامله‌گران حرفه‌ای، بلکه برای هر فردی که در بازارهای مالی فعالیت می‌کند (از بورس و فارکس گرفته تا ارزهای دیجیتال) یک ابزار ضروری است. حتی سرمایه‌گذاران بلندمدت هم با نگاه به این تقویم می‌توانند تصمیم‌های دقیق‌تری برای مدیریت پرتفوی خود بگیرند.

اگر انتشار داده اقتصادی تأثیر کمی داشته باشد، آنگاه جفت ارز حرکتی نداشته و یا واکنشی جزیی نسبت به نتیجه از خود نشان خواهد داد. اما اگر در رویدادی با تأثیر متوسط، نتیجه نهایی با چیزی که انتظار می رفت خیلی تفاوت داشته باشد، باعث می شود جفت ارز به میزان بیشتری تغییر کند. زمانی که انتشار داده ها به طور قابل توجهی بیشتر یا کمتر از نتیجه مورد انتظار بازار باشند، به خصوص زمانی که صحبت از داده هایی با تأثیر بالا باشد، جفت ارز مرتبط تمایل بیشتری به حرکت دارد و بازار نوسانات قابل توجهی را در این فرآیند تجربه می کند.

چرا تقویم اقتصادی مهم است؟

تقویم اقتصادی مانند یک نقشه راه است که مسیر حرکت بازارها را روشن‌تر می‌کند و شما را از غافلگیری‌های ناگهانی نجات می‌دهد. به این ترتیب شما می‌توانید تصمیمات معاملاتی خودتان را بر پایه اطلاعات موثق بگیرید.
انتشار داده‌های اقتصادی می‌تواند باعث نوسانات شدید در بازارهای مالی شود. برای مثال، اگر نرخ تورم بالاتر از حد انتظار اعلام شود، سرمایه‌گذاران انتظار افزایش نرخ بهره خواهند داشت و همین موضوع می‌تواند بازار سهام یا ارزهای دیجیتال را تحت تاثیر قرار دهد.
بدون تقویم اقتصادی، بسیاری از تصمیم‌ها بر اساس حدس و گمان گرفته می‌شود. معامله‌گرانی که فقط با تحلیل تکنیکال کار می‌کنند، ممکن است در لحظه انتشار یک خبر بزرگ، گرفتار نوسانات غیرمنتظره بازار شوند. در حالی‌که کسی که تقویم اقتصادی را دنبال می‌کند، می‌داند چه زمانی باید محتاط‌تر باشد یا حتی برای شکار فرصت‌های جدید آماده شود.
یکی از مهم‌ترین مزیت‌های تقویم اقتصادی، مدیریت ریسک است. اگر قبل از انتشار یک داده مهم پوزیشن باز دارید، می‌توانید حجم معاملات خود را کاهش دهید، حد ضرر تنظیم کنید یا حتی معامله را ببندید تا از ضررهای سنگین جلوگیری شود.
استفاده از تقویم اقتصادی به شما امکان می‌دهد استراتژی‌های کوتاه‌مدت و بلندمدت خود را بر اساس داده‌های واقعی طراحی کنید. به این ترتیب، معاملات شما نظم بیشتری پیدا می‌کند و احتمال موفقیت بالاتر می‌رود.
بسیاری از ضررها به دلیل تصمیمات عجولانه و احساسی اتفاق می‌افتد. وقتی بدانید چه چیزی در راه است، آرامش بیشتری خواهید داشت و کمتر اسیر ترس یا طمع می‌شوید.

اجزای اصلی یک تقویم اقتصادی

وقتی وارد یک تقویم اقتصادی مثل Trading Economics یا Investing.com می‌شوید، در نگاه اول ممکن است جدول شلوغی ببینید که پر از عدد و کلمه است. اما اگر بدانید هر ستون چه معنایی دارد، کار با آن بسیار ساده خواهد شد. در ادامه تک‌تک اجزای اصلی این جدول که از وب‌سایت تریدینگ اکونومیکس آورده شده را توضیح می‌دهیم.

Economic Calendar — All events, interest rate, prices & inflation, labour market, GDP growth, foreign trade, government, business confidence, consumer sentiment, housing market.

در قسمت بالای جدول بخشی برای فیلتر کردن نتایج آورده شده است. گزینه «Recent» فیلتری برای نشان دادن رویدادهای اخیر است و فقط موارد نزدیک به زمان فعلی را نشان می‌دهد. اگر می‌خواهید مثلا رویدادهای اقتصادی چند ماه دیگر را ببینید کافی است این فیلتر را تغییر دهید.

با استفاده از گزینه «Impact» شما می‌توانید این رویدادهای اقتصادی را بر اساس سطح اهمیت آن ها دسته‌بندی کنید. تریدینگ اکونومیکس سه دسته‌بندی دارد. رویدادهای یک ستاره، دو ستاره و سه ستاره که طبیعتا اهمیت آن ها بر اساس تعداد ستاره افزایش می‌یابد.

قسمت «Countries» امکان فیلتر کردن بر اساس کشور یا اقتصاد موردنظر را فراهم می‌کند. مثلا اگر قصد دارید فقط شاخص‌های اقصتادی کلان آمریکا را ببینید، کافی است روی این گزینه کلیک کرده و «United States» را انتخاب کنید.

فیلتر «Category» دسته‌بندی رویدادها را نمایش می‌دهد. مثلا شما می‌توانید در این فیلتر گزینه «Prices & Inflation» را انتخاب کرده و فقط داده‌های تورمی را مشاهده کنید.

بخش «UTC +3:30» نیز برای تعیین منطقه زمانی است. شما می‌توانید منطقه زمانی خودتان (تهران-ایران) را تنظیم کنید تا ببینید دقیقا رویداد موردنظرتان در چه ساعتی به وقت ایران رخ می‌دهد.

تاریخ و ساعت

اولین چیزی که در تقویم اقتصادی به چشم می‌آید، ستون زمان انتشار است. در این بخش دقیقا مشخص می‌شود که هر رویداد چه روز و ساعتی منتشر خواهد شد. اهمیت این قسمت بسیار بالاست، چون بازارها معمولا درست در همان لحظه انتشار خبر واکنش نشان می‌دهند. مثلا اگر در ساعت ۴:۰۰ صبح «شاخص اعتماد مصرف‌کننده استرالیا» منتشر شود، معامله‌گران بازار فارکس در همان دقیقه باید آماده واکنش باشند.

همانطور که گفتیم، ساعت تقویم معمولا بر اساس منطقه زمانی قابل تغییر است. مثلا شما می‌توانید آن را روی «تهران (UTC+3:30)» تنظیم کنید تا دقیقاً با ساعت محلی خودتان هماهنگ باشد.

کشور

در ستون بعدی، پرچم و کد کشور (مثلاً GB = بریتانیا، AU = استرالیا، MX = مکزیک) قرار دارد که نشان می‌دهد داده متعلق به کدام اقتصاد است. گاهی اوقات هم رویدادها مربوط به یک بلوک منطقه‌ای خاص مثلا اروپا (EA = Euro Area) هستند. در این صورت آن داده را باید به عنوان یک شاخص منطقه‌ای و نه مربوط به یک کشور واحد تفسیر کرد.

عنوان رویداد

این ستون عنوان خبر یا شاخص اقتصادی را نشان می‌دهد. گاهی هم کنار این عنوان، مخفف ماه میلادی (مثل AUG، SEP) دیده می‌شود که نشان می‌دهد داده مربوط به کدام ماه است. شناخت هر شاخص اهمیت زیادی دارد، چون هرکدام اثر متفاوتی روی بازار می‌گذارند.

معرفی ۵۰ ابزار حرفه ای برای تحقیق در بازار رمزارزها

اما نکته مهم اینجاست که همه رویدادها عددی و آماری نیستند. بعضی از آن ها بیشتر کیفی هستند و باید با توجه به ماهیتشان تفسیر شوند. برای درک بهتر، به چند نمونه نگاه کنیم:

شاخص‌های آماری (عدد‌محور)

مثل نرخ بیکاری (Unemployment Rate)، شاخص قیمت مصرف کننده (CPI)، یا تولید ناخالص داخلی (GDP). اینها همیشه یک عدد مشخص دارند که می‌توان آن را با مقدار قبلی و پیش‌بینی بازار مقایسه کرد.

سخنرانی‌ها (Speech)

مثلا «سخنرانی رئیس فدرال رزرو». این نوع رویداد عدد ندارد، بلکه مهم محتوای صحبت‌هاست. اگر لحن سخنران به سمت سیاست انقباضی (افزایش نرخ بهره) باشد، بازار واکنش منفی به دارایی‌های پرریسک نشان می‌دهد. اگر لحن انبساطی باشد، می‌تواند باعث رشد بازار سهام یا ارزهای دیجیتال شود.

حراج اوراق (Auction)

مثل «حراج اوراق ۱۰ ساله آمریکا» یا «حراج اوراق خزانه ژاپن». اینجا اعداد مربوط به بازده (Yield) یا حجم اوراق فروخته‌شده اهمیت دارند. بالا رفتن بازده معمولا نشانه افزایش هزینه استقراض دولت و احتمال بالا رفتن نرخ بهره است.

شاخص‌های نظرسنجی و اعتماد (Survey/Confidence Index)

مثل «شاخص اعتماد مصرف‌کننده» یا «شاخص مدیران خرید (PMI)». اینها با پرسش‌نامه از فعالان اقتصادی یا مصرف‌کنندگان تهیه می‌شوند و بازتاب‌دهنده چشم‌انداز آینده هستند.

ستون Previous نشان‌دهنده نتیجه گزارش قبلی است. مثلا اگر شاخص بیکاری ماه گذشته ۸٪ بوده، این عدد در ستون Previous نمایش داده می‌شود. این بخش برای مقایسه روند بسیار مهم است، چون بازار همیشه تغییرات نسبت به گذشته را در نظر می‌گیرد.

در قسمت (Consensus / Forecast) دو ستون پیش‌بینی تحلیلگران و اقتصاددانان درباره آن شاخص یا داده اقتصادی آورده می‌شود. اما چه تفاوتی با هم دارند؟

Consensus یا اجماع در واقع میانگین پیش‌بینی جمعی تحلیلگران، اقتصاددان‌ها و موسسات مالی است. یعنی چندین منبع معتبر پیش‌بینی خود را درباره یک شاخص اعلام می‌کنند و تقویم اقتصادی میانگین یا اجماع آنها را نمایش می‌دهد.

Forecast گاهی به همان معنی Consensus به کار می‌رود، اما در بعضی تقویم‌ها (مثل Trading Economics) یک تفاوت کوچک دارد:

Forecast معمولاً پیش‌بینی اختصاصی خود سایت یا موسسه منتشرکننده تقویم است.
در حالی که Consensus نماینده پیش‌بینی کلی بازار و تحلیل‌گران مختلف است.

در ستون (Actual) مقدار واقعی در لحظه انتشار خبر به‌روزرسانی می‌شود و عدد واقعی گزارش را نشان می‌دهد. در حقیقت، مهم‌ترین بخش برای معامله‌گران همین ستون است، چون مستقیما رفتار بازار را شکل می‌دهد.

بعضی تقویم‌ها مثل Trading Economics در کنار هر شاخص نمودارهای کوچکی نمایش می‌دهند. این نمودار روند تاریخی آن شاخص را نشان می‌دهد (مثلا تغییرات نرخ بیکاری در چند ماه گذشته). با نگاه سریع به این بخش می‌توانید متوجه شوید وضعیت در حال بهبود یا بدتر شدن است.

طبق ستون اول متوجه می‌شویم که شاخص قیمت تولیدکننده (PPI) آمریکا ساعت ۴ بعد از ظهر به وقت محلی منتشر می‌شود. به طور کلی، شاخص‌های اقتصادی را می‌توان در بازه زمانی‌های مختلفی ارزیابی کرد. منظور از MoM بازه زمانی ماهانه است و YoY تغییرات کل یک سال نسبت به سال قبل را نشان می‌دهد.

در سطر اول که مربوط به شاخص PPI اصلی در بازه ماهانه است، می‌بینیم که مقدار قبلی ۰.۹٪ ثبت شده است. این یعنی در ماه گذشته قیمت تولیدکننده‌ها نسبت به ماه ماقبلش ۰.۹٪ افزایش داشته است. در ستون Forecast پیش‌بینی تریدینگ اکونومیکس برای این ماه ۰.۳٪ است و Consensus که میانگین پیش‌بینی اقتصاددانان و تحلیلگران مختلف را نشان می‌دهد ۰.۴٪ ثبت شده است. مقدار Actual یا واقعی هم هنوز منتشر نشده و به همین دلیل این ستون خالی مانده و در لحظه انتشار شاخص پر می‌شود.

ساعات معاملاتی در فارکس

چطور از تقویم اقتصادی استفاده کنیم؟

این بخش مهم‌ترین قسمت مقاله است، چون فقط دانستن اینکه رویدادها چه زمانی هستند کافی نیست؛ باید بدانید چطور از این اطلاعات استفاده کنید.

برنامه‌ریزی هفتگی: در ابتدای هفته به تقویم اقتصادی نگاه کنید و رویدادهای مهم (مثل NFP یا تصمیم نرخ بهره) را علامت بزنید. این کار به شما کمک می‌کند از قبل آماده باشید.
ترکیب با تحلیل تکنیکال: اگر می‌بینید یک خبر مهم نزدیک است، سطوح حمایت و مقاومت نمودار را بررسی کنید. مثلا اگر خبر منفی بیاید و بازار به حمایت نزدیک باشد، احتمال شکستن حمایت بیشتر می‌شود.
استراتژی معاملاتی متناسب با خبر: بعضی معامله‌گران قبل از انتشار خبر، از بازار خارج می‌شوند تا ریسک نکنند. برخی دیگر ترجیح می‌دهند منتظر بمانند و پس از انتشار داده و مشخص شدن جهت بازار وارد معامله شوند.
مدیریت حجم و حد ضرر: در زمان‌هایی که احتمال نوسان شدید وجود دارد، بهتر است حجم معامله کمتر شود یا حد ضرر نزدیک‌تر قرار بگیرد.
ثبت تجربه‌ها: بهترین راه برای یادگیری استفاده از تقویم اقتصادی، تجربه شخصی است. بعد از هر رویداد مهم یادداشت کنید بازار چگونه واکنش نشان داد و استراتژی شما چقدر موفق بود.

تقویم اقتصادی را از کجا ببینیم؟

امروزه ده‌ها وب‌سایت معتبر وجود دارد که تقویم اقتصادی رایگان و به‌روزی ارائه می‌دهند. برخی از بهترین منابع عبارت‌اند از:

Trading Economics: همه رویدادها، نرخ بهره، قیمت‌ها و تورم، بازار کار، رشد تولید ناخالص داخلی، تجارت خارجی، دولت، اعتماد تجاری، احساسات مصرف‌کننده، بازار مسکن.
Investing.com: تقویم اقتصادی همزمان با اعلام رویدادهای اقتصادی، شاخص‌ها را دریافت کنید و تأثیر فوری آنها بر بازار جهانی را مشاهده کنید – از جمله رویدادهای قبلی، …
Forex Factory: با تقویم اقتصادی فارکس محور، رویدادهای تأثیرگذار بر بازار را خیلی قبل از وقوع پیش‌بینی کنید.
TradingView: تقویم اقتصادی آخرین و رویدادهای اقتصادی آینده را نشان می‌دهد که می‌توانند بر دارایی‌ها، مناطق و بازارهای جهانی خاصی تأثیر بگذارند.
FXStreet: تقویم اقتصادی لحظه‌ای، رویدادها و شاخص‌های اقتصادی سراسر جهان را پوشش می‌دهد.
MyFxBook: تقویم اقتصادی به صورت آنی که تمام رویدادها و اطلاعیه‌های اقتصادی را پوشش می‌دهد. مقادیر تاریخی، قبلی، اجماعی و واقعی هر شاخص را مشاهده کنید.

همچنین بروکرهای فارکس هم معمولاً تقویم اقتصادی روی سایت خود دارند.

در انتها

تقویم اقتصادی مثل یک “برنامه‌ریزی خبری” برای بازار است. اگر به آن توجه نکنید، ممکن است در لحظه انتشار اخبار مهم با حرکت‌های ناگهانی و شدید قیمت غافلگیر شوید. استفاده درست از آن کمک می‌کند ریسک معاملات را مدیریت کنید و حتی فرصت‌های سودآور پیدا کنید. در دنیایی که ثانیه‌ها حرف اول را می‌زنند، اطلاع از آنچه در راه است، برگ برنده شماست. با استفاده منظم از این ابزار، دیگر از نوسانات ناگهانی غافلگیر نخواهید شد و می‌توانید با اطمینان بیشتری برای آینده سرمایه‌گذاری خود برنامه‌ریزی کنید.

به یاد داشته باشید، موفقیت در بازارهای مالی تنها به تحلیل نمودارها محدود نمی‌شود. تسلط بر اطلاعات و درک وقایع کلان اقتصادی، مکمل تحلیل تکنیکال است و شما را در مسیری قرار می‌دهد که به جای دنبال کردن بازار، آن را پیش‌بینی کنید. به همین خاطر توصیه می‌کنیم که از همین امروز، استفاده از تقویم اقتصادی را به یکی از عادت‌های معاملاتی خود تبدیل کنید.

سودآوری و معامله گری بصورت مداوم در بازار می تواند بسیار چالش برانگیز باشد، و واقعیت مسلم این است که اکثر معامله گران خرد معمولا پول خود را در این بازار از دست می دهند. با این وجود، با یک برنامه معاملاتی جامع، ابزارهای مناسب و دانش کافی از بازار ارز، شانس موفقیت شما به عنوان یک معامله گر به میزان قابل توجهی افزایش می یابد.

Source: investorent.xyz

ادامه مطلب

آموزش

اندیکاتور ATR چیست و چه کاربردی در تحلیل تکنیکال دارد؟

منتشر شده

3 هفته پیش

در

شهریور 1, 1404

توسط

روکو (Rocco)

بررسی دامنه تغییرات قیمت سهام یکی از موثرترین روش‌ها برای اندازه‌گیری میزان نوسان قیمت است. برای تعیین دامنه تغییرات، کافی است بالاترین و پایین‌ترین قیمت را در یک بازه زمانی معین مقایسه کنیم. در ادامه، به بررسی جزئیات بیشتری درباره اندیکاتور ATR، از جمله نحوه محاسبه آن، کاربردهای مختلف در معاملات و نکاتی برای استفاده بهینه در تحلیل‌ تکنیکال می‌پردازیم. با اینوستورنت همراه باشید.

اندیکاتور های تکنیکال پیشرو و پسرو (Leading & Lagging indicators)

اندیکاتور ATR چیست؟

اندیکاتور ATR، مختصر کلمه (Average True Range) یا میانگین دامنه واقعی است. این اندیکاتور یکی از ابزارهای تحلیل تکنیکال است که برای اندازه‌گیری نوسانات بازار استفاده می‌شود. این اندیکاتور توسط ولز وایلدر (Welles Wilder) سال ۱۹۷۸ در کتابی با عنوان “مفاهیم جدید در سیستم‌های معاملاتی تکنیکال” معرفی شد. ATR به معامله‌گران کمک می‌کند تا نوسانات بازار را بهتر درک کنند و تصمیمات معاملاتی بهتری بگیرند.

اندیکاتور ATR نوسانات را به صورت مطلق اندازه‌گیری می‌کند و مقادیر حاصل از آن درصدی از قیمت‌های فعلی نیستند. به عبارتی دیگر، ATR سهام‌ با قیمت بالا، بیشتر از ATR سهام‌ با قیمت پایین خواهد بود. به عنوان مثال، سهامی که قیمت آن در بازه ۵۰۰ تا ۶۰۰ هزار معامله می‌شود، ATR بالاتری نسبت به سهامی با بازه قیمتی ۵۰ تا ۶۰ هزار خواهد داشت. بنابراین، نمی‌توان مقادیر ATR سهام‌ مختلف را با یکدیگر مقایسه کرد.

نحوه محاسبه اندیکاتور ATR

محاسبه ATR شامل مراحلی است که به ترتیب زیر انجام می‌شود:

۱. محاسبه دامنه واقعی (True Range)

TR بزرگ‌ترین مقدار بین سه دسته زیر است:

اختلاف بین بالاترین (High) و پایین‌ترین قیمت (Low) در دوره فعلی

تفاوت بین بالاترین قیمت دوره فعلی (High) و قیمت بسته شدن دوره قبلی (Previous Close)

تفاوت بین پایین‌ترین قیمت دوره فعلی (Low) و قیمت بسته شدن دوره قبلی (Previous Close)

۲. میانگین‌گیری دامنه واقعی:

ATR با میانگین‌گیری دامنه واقعی (TR) در یک دوره مشخص محاسبه می‌شود. معمولاً این دوره ۱۴ روزه است، اما می‌توان آن را بر اساس نیازهای خاص تنظیم کرد.

دوره های استاندارد برای محاسبه ATR

ولز وایلدر مخترع اندیکاتور ATR، محاسبه این اندیکاتور را با یک دوره زمانی ۱۴ روزه پیشنهاد کرده است. استفاده از این دوره استاندارد ۱۴ روزه باعث می‌شود که ATR نه بیش از حد حساس باشد و نه تغییرات مهم را از دست بدهد. اگرچه دوره ۱۴ روزه به عنوان یک استاندارد عمومی پذیرفته شده است، اما استفاده از دوره‌های کوتاه‌تر یا بلندتر نیز می‌تواند با توجه به عوامل مختلفی از جمله استراتژی معاملاتی، افق زمانی افراد و نوع بازار مفید باشد. مقدار ATR به دوره زمانی انتخابی حساس است و ممکن است در دوره‌های مختلف نتایج متفاوتی ارائه دهد.

استراتژی معاملاتی (Trading Strategy) به چه معناست؟

کاربردهای ATR

اندیکاتور ATR کاربردهای متنوعی دارد که در ادامه به برخی از مهم‌ترین آنها اشاره می‌شود:

۱. اندازه‌گیری نوسانات بازار

ATR به تحلیل‌گران کمک می‌کند تا نوسانات بازار را اندازه‌گیری کنند. مقادیر بالای ATR نشان‌دهنده نوسانات زیاد سهام و مقادیر پایین نشان‌دهنده نوسانات کم است. این اطلاعات می‌توانند در تصمیم‌گیری‌های معاملاتی کمک کنند.

۲. تعیین حد ضرر (Stop Loss)

یکی از کاربردهای مهم ATR تعیین حد سود و حد ضرر است. معامله‌گران می‌توانند از ATR برای تعیین فاصله مناسب حد ضرر استفاده کنند. زمانی که اندیکاتور ATR مقادیر بالاتری را نمایش می‌دهد، معامله‌گران نوسانات قیمتی بیشتری را پیش‌بینی می‌کنند. در نتیجه، آنها معمولاً حد ضرر خود را با فاصله بیشتری از قیمت فعلی قرار می‌دهند تا از نوسانات شدید بازار در امان بمانند. برعکس، زمانی که ATR نشان‌دهنده نوسانات کمتری باشد، معامله‌گران حد ضرر را نزدیک‌تر به قیمت فعلی تعیین می‌کنند تا از حرکات قیمتی کوچک نیز بهره‌برداری کنند.

«خروج شاندلیر» (Chandelier Exit) یکی از تکنیک‌های مشهور است که توسط «چاک لبو» (Chuck LeBeau) ابداع شده است. این روش یک تکنیک مبتنی بر ATR است که محدوده حد ضرر را برای موقعیت‌های معاملاتی خرید و فروش تعیین می‌کند.

محدودیت‌های اندیکاتور ATR

دو محدودیت اصلی برای استفاده از اندیکاتور ATR وجود دارد که معامله‌گران باید به آنها توجه داشته باشند.

۱. محدودیت اول، متفاوت بودن تفسیر نتایج ATR است. هر معامله‌گری ممکن است برداشت متفاوتی از نتایج این اندیکاتور داشته باشد.

۲. محدودیت دوم این است که اندیکاتور ATR جهت قیمت را مورد بررسی قرار نمی‌دهد و تنها به اندازه‌گیری نوسانات می‌پردازد. به همین دلیل، ممکن است معامله‌گر حرکت‌های متفاوتی را از بازار دریافت کند، به خصوص زمانی که پیوت‌ها در حال شکل‌گیری هستند یا روندها معکوس می‌شوند.

برای مثال، اگر قیمت حرکت چشم‌گیری برخلاف روند قبلی داشته باشد و اندیکاتور ATR نیز به میزان قابل‌توجهی افزایش یابد، برخی معامله‌گران ممکن است تصور کنند که ATR روند قبلی را تأیید می‌کند، در حالی که این برداشت ممکن است نادرست باشد.

اندیکاتور ATR یکی از ابزارهای مهم و کاربردی در تحلیل تکنیکال است که به معامله‌گران کمک می‌کند تا نوسانات بازار را بهتر درک کنند و تصمیمات معاملاتی بهتری بگیرند. با توجه به مزایا و کاربردهای متعدد ATR، این اندیکاتور می‌تواند نقش مهمی در استراتژی‌های معاملاتی ایفا کند. با این حال، معامله‌گران باید به محدودیت‌های آن نیز توجه کنند و از ATR در کنار سایر ابزارهای تحلیل تکنیکال استفاده کنند تا به نتایج دقیق‌تری دست یابند.

Source: investopedia.com

ادامه مطلب