آموزش

معامله جفت ارزها بر اساس اخبار؛ آنچه که باید بدانید

یکی از مهمترین مفاهیمی که هنگام صحبت در مورد معامله بر اساس اخبار در فارکس باید به آن توجه کنید، اجماع بازار است. اگرچه معامله‌ در زمان رویدادهای مهم می تواند بخش مهمی از استراتژی یک معامله گر فاندامنتال باشد، اما اکثر معامله گران تکنیکال پیش از وقوع این رویدادها پوزیشن های خود را می بندند.

منتشر شده

2 سال پیش

در

مرداد 27, 1402

توسط

روکو (Rocco)

معامله جفت ارزها بر اساس اخبار؛ آنچه که باید بدانید

معامله ارزها در زمان های عادی بازار معمولا ریسک حساب شده ای را در بر دارد اما استراتژی ترید با خبر یا معامله در زمان رویدادهای خبری بزرگ می تواند بسیار خطرناک باشد. به همین خاطر، بسیاری از معامله گران محافظه کار ترجیح می دهند معاملات خود را در بازه زمانی قبل و بعد از رویدادها و انتشار آمار مهم اقتصادی، بسته نگه دارند و یا مدیریت کنند.

اما با این حال بعضی معامله گران فارکس (Forex) از استراتژی هایی بهره می برند تا به وسیله آن ها بتوانند از نوسانات زیادی که اغلب هنگام انتشار اخبار مهم رخ می دهند، سود کنند. این افراد معمولا رویدادهای بازار را زیر نظر دارند و سعی می کنند در کنار رعایت کردن انظباط در معامله گریشان، سریعا به رویداد‌ها واکنش نشان دهند تا بتوانند معاملاتشان به نحو احسن باز کنند یا ببندند.

در بخش های بعدی این مطلب مفاهیم اصلی مربوط به معامله بر اساس اخبار را عنوان کرده و برخی استراتژی های معاملاتی معروف را که برای استفاده از حرکت های بازار در زمان انتشار اخبار اقتصادی، مورد استفاده قرار می گیرند را، معرفی می کنیم.

معامله در فارکس بر اساس اخبار، درک اجماع بازار

یکی از مهمترین مفاهیمی که هنگام صحبت در مورد معامله بر اساس اخبار در فارکس باید به آن توجه کنید، اجماع بازار است. به بیان ساده، اجماع بازار یعنی این که میانگین انتظار تحلیلگران مالی و فعالان بازار از یک گزارش خاص اقتصادی چیست؟

برخی از حوادث تکان دهنده مانند بلایای طبیعی بزرگ یا ترورهای سیاسی قطعا می تواند برای فعالان بازار غافلگیر کننده باشد. با این حال، زمانبندی و حتی نتیجه تقریبی اکثر رویدادهای خبرساز بازار را می توان از قبل با دقتی مناسب در پیش بینی های اقتصادی افراد خبره و سازمان های نظرسنجی حرفه ای مشاهده کرد.

تحلیلگران بازار ارز ممکن است از مدل های مالی، تحقیقات شخصی خود، گزارش های اطمینان مصرف کننده و سایر روش هایی که در دسترس دارند استفاده کنند تا در مورد نتیجه احتمالی مورد انتظار از یک داده‌ اقتصادی مهم به یک نظر جامع برسند. سپس تحلیلگران نظرات خود را بیان کرده و در نهایت یک اجماع در بازار شکل می گیرد که به عنوان استانداردی در مقابل داده واقعی مورد سنجش قرار می گیرد.

اگر داده واقعی منتشر شده بهتر از اجماع نظر خبرگان باشد، احتمالا بازار واکنش مثبت نشان می دهد و اگر نتیجه بدتر باشد، بازار نا امید شده و واکنش منفی نشان خواهد داد. همچنین در صورتی که داده های واقعی مطابق با پیش بینی ها باشد، بازار واکنشی به انتشار این داده نشان نمی دهد.

“شایعه را بخر، خبر را بفروش”
“Buy the Rumor, Sell the News”

شاید یکی از رایج ترین توصیه هایی که توسط افراد با تجربه می شود این است که «شایعه را بخر، خبر را بفروش» یا به طول خلاصه تر «واقعیت را بفروش»

اگرچه این گفته در اصل مربوط به بازار سهام است اما به نظر می رسد می توان آن را به راحتی در سایر بازارهای مالی از جمله فارکس نیز به کار برد. البته باید توجه داشت در بازار جفت ارزها می توان از ترفند «شایعه را بفروش، خبر را بخر» نیز استفاده کرد چرا که این بازار یک بازار دو طرفه است.

در هر صورت، اصل این توصیه مبتنی بر این مشاهده است که بازارها اغلب به دلیل شایعات و پیش بینی ها در مورد نتیجه واقعی یک رویداد (پیش از رخ‌ دادن آن)، حرکت می کنند.

معامله گران در موسسات مالی بزرگ و صندوق های سرمایه‌ گذاری غالبا بر اساس این منابع اطلاعاتی معاملات خود را انجام داده و اغلب در مورد آنچه که خود یا اقتصاددانان انتظار دارند، با یکدیگر صحبت می کنند.

پس از انتشار داده ها، معامله گران و بازارگردانان (Market Makers) بلافاصله داده های واقعی را با اجماع بازار مقایسه کرده و بسته به مطلوب یا نامطلوب بودن نتیجه، نرخ ارز را دوباره ارزیابی می کنند. علاوه‌ بر این، انتشار اخبار تاثیری مستقیم بر پوزیشن ها دارد. زیرا آن دسته از بازیگران بزرگ بازار که پیش از رویداد خبر بر اساس شایعات وارد معامله شده اند، پس از اینکه نتیجه واقعی منتشر شد، اقدام به بستن معاملات می کنند. این اقدام می تواند تاثیر قابل توجهی بر حرکت قیمت پس از انتشار اخبار داشته باشد.

به عنوان مثال، تصور کنید مدیر صندوقی شایعه ای شنیده باشد که اگر مطابق انتظارات، آمار اشتغال غیر کشاورزی (NFP) خوب اعلام شود، بانک مرکزی در جلسه (FOMC) احتمالا نرخ بهره را افزایش خواهد داد.

بنابراین ممکن است این شخص پیش از فرا رسیدن زمان انتشار آمار اشتغال غیرکشاورزی، دلار (USD) را در برابر یورو (EUR) خریداری کند چرا که انتظار می رود در اثر انتشار آمارهای قوی و بالا رفتن احتمال برای افزایش نرخ بهره توسط FOMC، قیمت EUR/USD کاهش پیدا کند. حال در صورتی که آمار منتشر شده بهتر از پیش بینی ها باشد، این مدیر هرگونه افت بعدی در نرخ EUR/USD را به عنوان فرصتی برای بستن معامله خود می داند؛ چرا که انتظار دارد آمار خوب NFP و احتمال افزایش نرخ بهره توسط FOMC، قمیت جفت ارز EUR/USD کاهش یابد.

در صورتی که تعداد زیادی از بازیگران بزرگ بازار به این صورت معامله کنند، ممکن است بازار مدتی پس از انتشار اخبار، ناگهان خلاف انتظار حرکت کند. بدین ترتیب که قیمت ابتدا طبق انتظارات به سمت پایین برود ولی به محض شروع فرایند سیو سود (Take Profit)، ناگهان قیمت رو به بالا رفته و حتی از قیمت زمان انتشار داده هم فراتر برود.

در زمان انتشار خبر، چه زمانی می توان حجم معامله را کاهش داد، معامله را نگه داشت، معامله را تغییر داد و یا کلا معامله را بست؟

اگرچه معامله‌ در زمان رویدادهای مهم می تواند بخش مهمی از استراتژی یک معامله گر فاندامنتال باشد، اما اکثر معامله گران تکنیکال پیش از وقوع این رویدادها پوزیشن های خود را می بندند.

شاید به نظر برسد کار این تحلیلگران، برای دوری از نوسانات شدید قیمت در حین انتشار اخبار منطقی به نظر برسد، اما دلیل اصلی آن ها به یکی از اصول مهم تحلیل تکنیکال باز می گردد. اصلی که در آن گفته می شود “همه چیز در قیمت خلاصه می شود.”

معامله گران تکنیکال فکر میک نند که پس از انتشار اخبار، اطلاعات هنوز در دسترس تمام افراد قرار نگرفته و هنوز همه چیز در قیمت خلاصه نشده است. بنابراین یکی از اصول مهم تحلیل تکنیکال موقتا از کار می افتد. پس از گذشت زمان، تمام افراد از اطلاعات آگاه شده و قیمت به روند صحیح خود باز می گردد.

حتی بعضی معامله گران فاندامنتال نیز که بودجه کافی برای تحمل حرکات غالبا ناخوشایند بازار فارکس را ندارند، ممکن است در زمان انتشار داده های مهم یا سایر اخبار محتاطانه تر عمل کنند. چرا که در زمان انتشار اخبار مهم، اسپردها افزایش پیدا کرده و اسلیپیج (Slippage) در سفارشات اتفاق می افتد که منجر به افزایش هزینه معاملات می شود. این حقیقت باعث تفاوت بین تحلیل تکنیکال و تحلیل فاندامنتال می شود.

همچنین به دلیل احتمال نوسانات شدید بازار در زمان انتشار اخبار مهم، بعضی از معامله گرانی که تمایل دارند معاملات خود را باز نگه دارند، در عوض حجم معاملاتشان را کاهش می دهند.

بعلاوه قیمت و نوسانات ضمنی اختیارات معامله که برای چنین رویدادهای پر ریسکی ایجاد شده اند، به طور کلی افزایش می یابند، زیرا احتمال به سود رسیدن و نقد شدن این اختیارات معامله در جریان رویداد افزایش پیدا می کند. بیشتر معامله گران ترجیح می دهند اختیارات معامله ای داشته باشند که دارای پتانسیل نزولی محدود نسبت به انتشار یک خبر مهم باشد تا ریسک اسلیپیج از روی حد ضرر را پوشش دهد.

ابزارهای استراتژی ترید با خبر

شاید یکی از مهمترین ابزارهای معامله بر اساس اخبار در فارکس، تقویم اقتصادی فارکس برای ارزهای مختلف باشد. بیشتر بروکرهای آنلاین فارکس چنین تقویمی دارند همچنین وب سایت های متعدد دیگری نیز وجود دارند که این تقویم ها را تهیه و منتشر می کنند.

یک تقویم اقتصادی مناسب معمولا تمام رویدادهای مربوطه را که در هر روز معاملاتی برای ارزهای مختلف پیش می آید، در کنار اهمیت و اولویت، زمان انتشار، پیش بینی و اجماع بازار و همچنین داده های قبلی گردآوری می کند. بعلاوه پس از انتشار داده ها، داده های جدید به سرعت نشان داده می شوند.

یکی دیگر از ابزارهای اصلی برای معامله بر اساس اخبار، دسترسی به یک سایت خبری معتبر است که به سرعت اخبار مربوط به ارزها و نتایج داده های عمده (مهم) و اطلاعات اقتصادی را منتشر کند. همچنین تحلیل های لازم برای تعیین جهت کلی بازار را ارائه دهد. برای معامله بر اساس اخبار، سرعت در انتشار اخبار و همچنین دقت تحلیل از اهمیت بالایی برخوردار بوده و می تواند نتایج معاملات را بهبود بخشد.

کلیدی ترین رویدادهای فارکس

حساس ترین و مهمترین رویدادهایی که نرخ ارز را تحت تاثیر قرار داده و باعث می شوند معامله گران فارکس بیشترین معامله را انجام دهند، موارد زیر هستند.

تصمیمات نرخ بهره ( Interest Rate Decisions)

به طور کلی، تصمیمات نرخ بهره بانک مرکزی بیشترین نوسان را در جفت‌ ارزها ایجاد می کند به ویژه زمانی که افزایش یا کاهش نرخ بهره غیر منتظره باشد.

داده های تورمی (Inflation Data)

سطح قیمت کالاها در یک کشور و اینکه قیمت ها در حال افزایش هستند و یا در محدوده ای باقی می مانند می تواند به طور قابل توجهی بر سیاست های پولی بانک های مرکزی هر کشوری تاثیر بگذارد.

داده های مشاغل کلیدی (Key Jobs Data)

نرخ بیکاری (Unemployment rates) و میزان افرادی که از مزایای بیکاری بهره مند می شوند، سلامت اقتصادی کشور را مشخص می کنند. آمار اشتغال غیر کشاورزی (NFP) در ایالات متحده یکی از دقیق ترین شاخص های اقتصادی از این نوع است و می تواند تاثیر قابل توجهی بر بازار داشته باشد.

داده های اولیه تولید ناخالص داخلی (Preliminary GDP Data)

تولید ناخالص داخلی [Gross Domestic Product (GDP)] یک کشور یکی از مهمترین شاخص ها برای تشخیص سلامت اقتصاد آن کشور است.

آمار تراز تجاری و حساب جاری (Trade Balance و Current Account)

تغییرات در تعادل میان واردات و صادرات یک کشور تاثیر قابل توجهی روی ارز آن کشور دارد.

انتخابات ملی (National Elections)

جو سیاسی یک کشور تاثیر مهمی بر واحد پول کشور دارد به خصوص اگر در اثر انتخاب یک حزب، تغییرات اقتصادی عمده رخ دهد.

همه پرسی (Relevant Referendum Votes)

همه پرسی در مورد موضوعات مهم ملی مانند ترک یا پیوستن به یک بلوک اقتصادی بر واحد پولی آن کشور تاثیر زیاد می گذارد.

تاثیر اخبار در بازار فارکس (مثال اشتغال غیر کشاورزی)

یکی از داده های اقتصادی که همواره باعث ایجاد حرکت های زیاد در نرخ جفت ارزهای مرتبط با دلار آمریکا می شود، داده های اشتغال غیر کشاورزی (NFP) آمریکا است. این آمار به طور معمول در اولین جمعه هر ماه منتشر می شود. بسیاری از معامله گران انتشار این آمار را به عنوان یکی از بهترین فرصت ها برای معامله می دانند که موجب نوسانات قابل توجه در بازار فارکس می شود.

به عنوان مثال، انتشار آمار اشتغال غیر کشاورزی را در تاریخ سوم ژوئن سال ۲۰۱۶ در نظر بگیرید. در این تاریخ اجماع بازار بر این بود که با توجه به وضعیت نسبتا پر رونق ایالات متحده، شاهد افزایش ۱۵۹ هزار شغل باشیم اما آمار واقعی تنها ۳۸ هزار شغل را نشان داد و آمار ماه قبل نیز از ۱۶۰ هزار شغل به ۱۲۳ هزار شغل اصلاح شد.

همانطور که در نرخ ارز EUR/USD که در نمودار زیر نمایش داده شده است، می بینید، این آمار نا امید کننده منجر به کاهش سریع و قابل توجه دلار آمریکا در برابر یورو شد. در آن زمان دلار در برابر سایر ارزهای اصلی نیز به طرز قابل توجهی سقوط کرد.

ایده های استراتژی معامله بر اساس اخبار

معامله بر اساس اخبار در فارکس به دلیل نیاز به واکنش سریع در شرایط بی ثبات بازار در زمان انتشار اخبار مهم باید به صورت کاملا استراتژیک انجام شود. راه های خلاقانه زیادی توسط معامله گران ابداع شده است تا در صورت تفاوت زیاد میان اجماع بازار و نتیجه واقعی، بتوانند از نوسانات شدید بازار استفاده کنند.

اگرچه چنین نوسانات سریع و شدید در قیمت می تواند سود قابل توجهی به همراه داشته باشد، اما از طرف دیگر می تواند به سرعت زیان های کلانی به شما تحمیل کند. بنابراین اگر قصد دارید در زمان انتشار اخبار اقتصادی معامله کنید باید حجم معامله را بر اساس ریسکی که توانایی تحمل آن را دارید، تعیین کنید.

برای استفاده از حرکات شدید بازار پس از انتشار آمار می توان از چندین استراتژی استفاده کرد. برخی از این استراتژی هایی که بیشتر از بقیه مورد استفاده قرار می گیرند در اینجا آورده شده اند. به یاد داشته باشید اگرچه معامله در زمان اخبار وسوسه انگیز به نظر می رسند، اما این نوع معامله بسیار مخاطره، سرمایه بر و استرس زا بوده و برای همه مناسب نیست.

هدج کردن معاملات (Hedged Position Trading)

هدج کردن معامله (Hedge) یا پوشش ریسک معامله، معامله ای است که در آن ریسک تئوری بازار کاهش داده شده یا حذف شده باشد. اگرچه به دلیل محدودیت های قانونی در برخی از حوزه های قضایی، مانند ایالات متحده، این شیوه معامله در دسترس همه معامله گران نیست، اما برخی از معامله گرانی که با انتشار اخبار وارد معامله می شوند، می توانند از هدج استفاده کنند یعنی همزمان وارد معامله خرید و فروش جفت ارزی شوند که خبر بر آن تاثیر می گذارد.

در این روش معامله گر در زمان انتشار اخبار به طور همزمان موقعیت خرید و فروش ایجاد می کند. سپس زمانی که بازار به نفع وی حرکت کرد از یک طرف معامله سود می کند و زمانی که جهت قیمت معکوس شد زیان های ناشی از طرف دیگر معامله را کم کرده یا حتی از آن سود کسب سود کند.

این استراتژی یکی از متداول ترین انواع معامله بر اساس اخبار است. معامله گران در این نوع معامله زمانی اقدام به سیو سود می کنند که معامله گران دیگر در حال بستن معاملات خود بوده و جهت قیمت تغییر می کند.

معامله بر اساس بریک اوت (Trading Range Breakouts)

در این استراتژی معامله گران جفت ارزی که خبر بیشترین تاثیر را بر روی آن دارد، انتخاب می کنند. پیش از انتشار خبر معمولا جفت ارز در یک محدوده در حال نوسان باقی می ماند و پس از انتشار خبر، در یک جهت، محدوده را می شکند. معامله گرانی که از این استراتژی استفاده می کنند، حد ضرر خود را در محدود نوسان قبلی یا نزدیکی آن قرار داده و حد سود خود را برابر با عرض دامنه نوسانات در نظر می گیرند.

معامله بدون جهت پیش از اخبار با استفاده از اختیارات (Non-Directional Pre-News Trading With Options)

در این روش، اگر معامله گر در مورد جهت حرکت بازار پس از انتشار اخبار نظر خاصی نداشته باشد، می تواند هر دو اختیار معامله خرید و فروش را برای یک تاریخ انقضای مشخص خریداری کند. این استراتژی اگر به درستی پیاده شود و بازار تحرک قابل توجهی از خود بروز دهد می تواند نتیجه بسیار خوبی داشته باشد.

معامله جهت دار پیش از اخبار با استفاده از اختیارات (Directional Pre-News Trading With Options)

هنگامی که یک معامله گر می خواهد پیش از انتشار خبر، ریسک معامله خود را محدود کرده و در یک جهت خاص معامله کند، می تواند ریسک خود را با استفاده از یک اختیار معامله ساده یا یک باینری آپشن پوشش دهد.

در انتها

بسیاری از معامله گران به دلیل نوسانات بالا در زمان وقوع رویدادها و انتشار اخبار، به دنبال معامله بر اساس اخبار هستند. ما در اینجا برخی از رایج ترین استراتژی های معاملات بر اساس اخبار را که می تواند مورد استفاده معامله گران قرار گیرد، بیان کردیم. اما همیشه به خاطر داشته باشید که افزایش نوسانات در بازار، همانطور که می تواند سود شما را افزایش دهد، ممکن است باعث متضرر شدن بیشتر شما نیز شود. به دلیل همین ریسک بالا، معامله گر نیاز به بک برنامه دقیق برای مدیریت سرمایه دارد.

Source: forextraininggroup.com

هشدار ریسک و سلب مسئولیت

این مطلب به هیچ عنوان توصیه به خرید یا فروش نیست

بازارهای مالی از ریسک بالایی برخوردارند و امکان از دست رفتن بخش یا تمام حساب معاملاتی شما وجود دارد. تا زمانی که دانش کافی در مورد بازارها به دست نیاورده اید یا امکان قرار دادن سرمایه خود در ریسک محتمل را ندارید در این بازارها سرمایه گذاری نکنید.

تا بعدی

توکنومیکس (Tokenomics) چیست؟

از دست نده

زنجیره بلوکی، بلاکچین (Blockchain) چیست؟ همه چیز درباره فناوری بلاکچین

برای افزودن دیدگاه کلیک کنید

برای ارسال نظر باید وارد شوید ورود

یک پاسخ بگذارید
لغو پاسخ

برای نوشتن دیدگاه باید وارد بشوید.

آموزش

تقویم اقتصادی (Economic Calendar) چیست و چگونه از آن استفاده کنیم؟

منتشر شده

3 روز پیش

در

شهریور 21, 1404

توسط

روکو (Rocco)

تقویم اقتصادی (Economic Calendar) چیست و چگونه از آن استفاده کنیم؟

اگر معامله‌گر یا فعال بازارهای مالی باشید، حتما تجربه کرده‌اید که یک خبر اقتصادی می‌تواند ظرف چند دقیقه بازار را زیر و رو کند. مثلا اعلام نرخ بیکاری آمریکا یا تصمیم فدرال رزرو درباره نرخ بهره کافی است تا قیمت دلار، طلا یا حتی بیت کوین نوسان شدیدی پیدا کند. در چنین شرایطی، دانستن زمان دقیق این رویدادها می‌تواند مرز میان یک معامله سودآور یا پشیمان‌کننده باشد.

اینجاست که تقویم اقتصادی به عنوان یک ابزار به کمک شما می‌آید. ابزاری که تمام اتفاقات مهم اقتصادی و مالی جهان را در یک جدول زمانی مشخص نمایش می‌دهد و به شما کمک می‌کند همیشه چند قدم جلوتر از بازار باشید. اگر می‌خواهید بدانید تقویم اقتصادی دقیقا چیست، چه اجزایی دارد و چطور باید از آن استفاده کنید، این مطلب را از دست ندهید.

۹ ابزار برای معامله گری در بازار فارکس که هر معامله گر باید داشته باشد

تقویم اقتصادی (Economic Calendar) چیست؟

یک لیست زمان‌بندی‌شده از اعلامیه‌های اقتصادی، داده‌های کلان، سخنرانی‌های مقامات مالی و انتشار شاخص‌های اقتصادی مثل نرخ بهره، تورم، بیکاری، تولید ناخالص داخلی و … است. علاوه بر این معمولاً زمان بیانیه های بانک مرکزی، سخنرانی های سیاست گذاران پولی و انتخابات را فهرست می کند.

بیشتر تقویم های اقتصادی منتشر شده شامل نوع داده مثل نرخ بیکاری، نتیجه قبلی که منتشر شده بود و انتظارات اجماع بازار برای نتیجه آتی می شوند. باید توجه داشت که نوع انتشار به طور کلی بسته به اینکه چه تاثیری می تواند داشته باشد؛ بصورت زیاد، متوسط، کم یا بدون تاثیر، کد گذاری می شود.

برای مثال، تصور کنید بانک مرکزی اروپا (ECB) قرار است درباره نرخ بهره (Interest Rate) جلسه برگزار کند. این تصمیم می‌تواند ارزش یورو را به شدت تحت تاثیر قرار دهد. اگر شما معامله‌گر بازار فارکس باشید و این تاریخ را ندانید، ممکن است در میانه یک معامله ناگهان با نوسانی شدید روبه‌رو شوید و فرصت مدیریت آن را از دست بدهید. اما وقتی به تقویم اقتصادی نگاه می‌کنید، می‌بینید که این رویداد دقیقا چه روز و ساعتی اتفاق می‌افتد و می‌توانید از قبل برایش برنامه‌ریزی کنید.

تقویم اقتصادی نه فقط برای معامله‌گران حرفه‌ای، بلکه برای هر فردی که در بازارهای مالی فعالیت می‌کند (از بورس و فارکس گرفته تا ارزهای دیجیتال) یک ابزار ضروری است. حتی سرمایه‌گذاران بلندمدت هم با نگاه به این تقویم می‌توانند تصمیم‌های دقیق‌تری برای مدیریت پرتفوی خود بگیرند.

اگر انتشار داده اقتصادی تأثیر کمی داشته باشد، آنگاه جفت ارز حرکتی نداشته و یا واکنشی جزیی نسبت به نتیجه از خود نشان خواهد داد. اما اگر در رویدادی با تأثیر متوسط، نتیجه نهایی با چیزی که انتظار می رفت خیلی تفاوت داشته باشد، باعث می شود جفت ارز به میزان بیشتری تغییر کند. زمانی که انتشار داده ها به طور قابل توجهی بیشتر یا کمتر از نتیجه مورد انتظار بازار باشند، به خصوص زمانی که صحبت از داده هایی با تأثیر بالا باشد، جفت ارز مرتبط تمایل بیشتری به حرکت دارد و بازار نوسانات قابل توجهی را در این فرآیند تجربه می کند.

چرا تقویم اقتصادی مهم است؟

تقویم اقتصادی مانند یک نقشه راه است که مسیر حرکت بازارها را روشن‌تر می‌کند و شما را از غافلگیری‌های ناگهانی نجات می‌دهد. به این ترتیب شما می‌توانید تصمیمات معاملاتی خودتان را بر پایه اطلاعات موثق بگیرید.
انتشار داده‌های اقتصادی می‌تواند باعث نوسانات شدید در بازارهای مالی شود. برای مثال، اگر نرخ تورم بالاتر از حد انتظار اعلام شود، سرمایه‌گذاران انتظار افزایش نرخ بهره خواهند داشت و همین موضوع می‌تواند بازار سهام یا ارزهای دیجیتال را تحت تاثیر قرار دهد.
بدون تقویم اقتصادی، بسیاری از تصمیم‌ها بر اساس حدس و گمان گرفته می‌شود. معامله‌گرانی که فقط با تحلیل تکنیکال کار می‌کنند، ممکن است در لحظه انتشار یک خبر بزرگ، گرفتار نوسانات غیرمنتظره بازار شوند. در حالی‌که کسی که تقویم اقتصادی را دنبال می‌کند، می‌داند چه زمانی باید محتاط‌تر باشد یا حتی برای شکار فرصت‌های جدید آماده شود.
یکی از مهم‌ترین مزیت‌های تقویم اقتصادی، مدیریت ریسک است. اگر قبل از انتشار یک داده مهم پوزیشن باز دارید، می‌توانید حجم معاملات خود را کاهش دهید، حد ضرر تنظیم کنید یا حتی معامله را ببندید تا از ضررهای سنگین جلوگیری شود.
استفاده از تقویم اقتصادی به شما امکان می‌دهد استراتژی‌های کوتاه‌مدت و بلندمدت خود را بر اساس داده‌های واقعی طراحی کنید. به این ترتیب، معاملات شما نظم بیشتری پیدا می‌کند و احتمال موفقیت بالاتر می‌رود.
بسیاری از ضررها به دلیل تصمیمات عجولانه و احساسی اتفاق می‌افتد. وقتی بدانید چه چیزی در راه است، آرامش بیشتری خواهید داشت و کمتر اسیر ترس یا طمع می‌شوید.

اجزای اصلی یک تقویم اقتصادی

وقتی وارد یک تقویم اقتصادی مثل Trading Economics یا Investing.com می‌شوید، در نگاه اول ممکن است جدول شلوغی ببینید که پر از عدد و کلمه است. اما اگر بدانید هر ستون چه معنایی دارد، کار با آن بسیار ساده خواهد شد. در ادامه تک‌تک اجزای اصلی این جدول که از وب‌سایت تریدینگ اکونومیکس آورده شده را توضیح می‌دهیم.

Economic Calendar — All events, interest rate, prices & inflation, labour market, GDP growth, foreign trade, government, business confidence, consumer sentiment, housing market.

در قسمت بالای جدول بخشی برای فیلتر کردن نتایج آورده شده است. گزینه «Recent» فیلتری برای نشان دادن رویدادهای اخیر است و فقط موارد نزدیک به زمان فعلی را نشان می‌دهد. اگر می‌خواهید مثلا رویدادهای اقتصادی چند ماه دیگر را ببینید کافی است این فیلتر را تغییر دهید.

با استفاده از گزینه «Impact» شما می‌توانید این رویدادهای اقتصادی را بر اساس سطح اهمیت آن ها دسته‌بندی کنید. تریدینگ اکونومیکس سه دسته‌بندی دارد. رویدادهای یک ستاره، دو ستاره و سه ستاره که طبیعتا اهمیت آن ها بر اساس تعداد ستاره افزایش می‌یابد.

قسمت «Countries» امکان فیلتر کردن بر اساس کشور یا اقتصاد موردنظر را فراهم می‌کند. مثلا اگر قصد دارید فقط شاخص‌های اقصتادی کلان آمریکا را ببینید، کافی است روی این گزینه کلیک کرده و «United States» را انتخاب کنید.

فیلتر «Category» دسته‌بندی رویدادها را نمایش می‌دهد. مثلا شما می‌توانید در این فیلتر گزینه «Prices & Inflation» را انتخاب کرده و فقط داده‌های تورمی را مشاهده کنید.

بخش «UTC +3:30» نیز برای تعیین منطقه زمانی است. شما می‌توانید منطقه زمانی خودتان (تهران-ایران) را تنظیم کنید تا ببینید دقیقا رویداد موردنظرتان در چه ساعتی به وقت ایران رخ می‌دهد.

تاریخ و ساعت

اولین چیزی که در تقویم اقتصادی به چشم می‌آید، ستون زمان انتشار است. در این بخش دقیقا مشخص می‌شود که هر رویداد چه روز و ساعتی منتشر خواهد شد. اهمیت این قسمت بسیار بالاست، چون بازارها معمولا درست در همان لحظه انتشار خبر واکنش نشان می‌دهند. مثلا اگر در ساعت ۴:۰۰ صبح «شاخص اعتماد مصرف‌کننده استرالیا» منتشر شود، معامله‌گران بازار فارکس در همان دقیقه باید آماده واکنش باشند.

همانطور که گفتیم، ساعت تقویم معمولا بر اساس منطقه زمانی قابل تغییر است. مثلا شما می‌توانید آن را روی «تهران (UTC+3:30)» تنظیم کنید تا دقیقاً با ساعت محلی خودتان هماهنگ باشد.

کشور

در ستون بعدی، پرچم و کد کشور (مثلاً GB = بریتانیا، AU = استرالیا، MX = مکزیک) قرار دارد که نشان می‌دهد داده متعلق به کدام اقتصاد است. گاهی اوقات هم رویدادها مربوط به یک بلوک منطقه‌ای خاص مثلا اروپا (EA = Euro Area) هستند. در این صورت آن داده را باید به عنوان یک شاخص منطقه‌ای و نه مربوط به یک کشور واحد تفسیر کرد.

عنوان رویداد

این ستون عنوان خبر یا شاخص اقتصادی را نشان می‌دهد. گاهی هم کنار این عنوان، مخفف ماه میلادی (مثل AUG، SEP) دیده می‌شود که نشان می‌دهد داده مربوط به کدام ماه است. شناخت هر شاخص اهمیت زیادی دارد، چون هرکدام اثر متفاوتی روی بازار می‌گذارند.

معرفی ۵۰ ابزار حرفه ای برای تحقیق در بازار رمزارزها

اما نکته مهم اینجاست که همه رویدادها عددی و آماری نیستند. بعضی از آن ها بیشتر کیفی هستند و باید با توجه به ماهیتشان تفسیر شوند. برای درک بهتر، به چند نمونه نگاه کنیم:

شاخص‌های آماری (عدد‌محور)

مثل نرخ بیکاری (Unemployment Rate)، شاخص قیمت مصرف کننده (CPI)، یا تولید ناخالص داخلی (GDP). اینها همیشه یک عدد مشخص دارند که می‌توان آن را با مقدار قبلی و پیش‌بینی بازار مقایسه کرد.

سخنرانی‌ها (Speech)

مثلا «سخنرانی رئیس فدرال رزرو». این نوع رویداد عدد ندارد، بلکه مهم محتوای صحبت‌هاست. اگر لحن سخنران به سمت سیاست انقباضی (افزایش نرخ بهره) باشد، بازار واکنش منفی به دارایی‌های پرریسک نشان می‌دهد. اگر لحن انبساطی باشد، می‌تواند باعث رشد بازار سهام یا ارزهای دیجیتال شود.

حراج اوراق (Auction)

مثل «حراج اوراق ۱۰ ساله آمریکا» یا «حراج اوراق خزانه ژاپن». اینجا اعداد مربوط به بازده (Yield) یا حجم اوراق فروخته‌شده اهمیت دارند. بالا رفتن بازده معمولا نشانه افزایش هزینه استقراض دولت و احتمال بالا رفتن نرخ بهره است.

شاخص‌های نظرسنجی و اعتماد (Survey/Confidence Index)

مثل «شاخص اعتماد مصرف‌کننده» یا «شاخص مدیران خرید (PMI)». اینها با پرسش‌نامه از فعالان اقتصادی یا مصرف‌کنندگان تهیه می‌شوند و بازتاب‌دهنده چشم‌انداز آینده هستند.

ستون Previous نشان‌دهنده نتیجه گزارش قبلی است. مثلا اگر شاخص بیکاری ماه گذشته ۸٪ بوده، این عدد در ستون Previous نمایش داده می‌شود. این بخش برای مقایسه روند بسیار مهم است، چون بازار همیشه تغییرات نسبت به گذشته را در نظر می‌گیرد.

در قسمت (Consensus / Forecast) دو ستون پیش‌بینی تحلیلگران و اقتصاددانان درباره آن شاخص یا داده اقتصادی آورده می‌شود. اما چه تفاوتی با هم دارند؟

Consensus یا اجماع در واقع میانگین پیش‌بینی جمعی تحلیلگران، اقتصاددان‌ها و موسسات مالی است. یعنی چندین منبع معتبر پیش‌بینی خود را درباره یک شاخص اعلام می‌کنند و تقویم اقتصادی میانگین یا اجماع آنها را نمایش می‌دهد.

Forecast گاهی به همان معنی Consensus به کار می‌رود، اما در بعضی تقویم‌ها (مثل Trading Economics) یک تفاوت کوچک دارد:

Forecast معمولاً پیش‌بینی اختصاصی خود سایت یا موسسه منتشرکننده تقویم است.
در حالی که Consensus نماینده پیش‌بینی کلی بازار و تحلیل‌گران مختلف است.

در ستون (Actual) مقدار واقعی در لحظه انتشار خبر به‌روزرسانی می‌شود و عدد واقعی گزارش را نشان می‌دهد. در حقیقت، مهم‌ترین بخش برای معامله‌گران همین ستون است، چون مستقیما رفتار بازار را شکل می‌دهد.

بعضی تقویم‌ها مثل Trading Economics در کنار هر شاخص نمودارهای کوچکی نمایش می‌دهند. این نمودار روند تاریخی آن شاخص را نشان می‌دهد (مثلا تغییرات نرخ بیکاری در چند ماه گذشته). با نگاه سریع به این بخش می‌توانید متوجه شوید وضعیت در حال بهبود یا بدتر شدن است.

طبق ستون اول متوجه می‌شویم که شاخص قیمت تولیدکننده (PPI) آمریکا ساعت ۴ بعد از ظهر به وقت محلی منتشر می‌شود. به طور کلی، شاخص‌های اقتصادی را می‌توان در بازه زمانی‌های مختلفی ارزیابی کرد. منظور از MoM بازه زمانی ماهانه است و YoY تغییرات کل یک سال نسبت به سال قبل را نشان می‌دهد.

در سطر اول که مربوط به شاخص PPI اصلی در بازه ماهانه است، می‌بینیم که مقدار قبلی ۰.۹٪ ثبت شده است. این یعنی در ماه گذشته قیمت تولیدکننده‌ها نسبت به ماه ماقبلش ۰.۹٪ افزایش داشته است. در ستون Forecast پیش‌بینی تریدینگ اکونومیکس برای این ماه ۰.۳٪ است و Consensus که میانگین پیش‌بینی اقتصاددانان و تحلیلگران مختلف را نشان می‌دهد ۰.۴٪ ثبت شده است. مقدار Actual یا واقعی هم هنوز منتشر نشده و به همین دلیل این ستون خالی مانده و در لحظه انتشار شاخص پر می‌شود.

ساعات معاملاتی در فارکس

چطور از تقویم اقتصادی استفاده کنیم؟

این بخش مهم‌ترین قسمت مقاله است، چون فقط دانستن اینکه رویدادها چه زمانی هستند کافی نیست؛ باید بدانید چطور از این اطلاعات استفاده کنید.

برنامه‌ریزی هفتگی: در ابتدای هفته به تقویم اقتصادی نگاه کنید و رویدادهای مهم (مثل NFP یا تصمیم نرخ بهره) را علامت بزنید. این کار به شما کمک می‌کند از قبل آماده باشید.
ترکیب با تحلیل تکنیکال: اگر می‌بینید یک خبر مهم نزدیک است، سطوح حمایت و مقاومت نمودار را بررسی کنید. مثلا اگر خبر منفی بیاید و بازار به حمایت نزدیک باشد، احتمال شکستن حمایت بیشتر می‌شود.
استراتژی معاملاتی متناسب با خبر: بعضی معامله‌گران قبل از انتشار خبر، از بازار خارج می‌شوند تا ریسک نکنند. برخی دیگر ترجیح می‌دهند منتظر بمانند و پس از انتشار داده و مشخص شدن جهت بازار وارد معامله شوند.
مدیریت حجم و حد ضرر: در زمان‌هایی که احتمال نوسان شدید وجود دارد، بهتر است حجم معامله کمتر شود یا حد ضرر نزدیک‌تر قرار بگیرد.
ثبت تجربه‌ها: بهترین راه برای یادگیری استفاده از تقویم اقتصادی، تجربه شخصی است. بعد از هر رویداد مهم یادداشت کنید بازار چگونه واکنش نشان داد و استراتژی شما چقدر موفق بود.

تقویم اقتصادی را از کجا ببینیم؟

امروزه ده‌ها وب‌سایت معتبر وجود دارد که تقویم اقتصادی رایگان و به‌روزی ارائه می‌دهند. برخی از بهترین منابع عبارت‌اند از:

Trading Economics: همه رویدادها، نرخ بهره، قیمت‌ها و تورم، بازار کار، رشد تولید ناخالص داخلی، تجارت خارجی، دولت، اعتماد تجاری، احساسات مصرف‌کننده، بازار مسکن.
Investing.com: تقویم اقتصادی همزمان با اعلام رویدادهای اقتصادی، شاخص‌ها را دریافت کنید و تأثیر فوری آنها بر بازار جهانی را مشاهده کنید – از جمله رویدادهای قبلی، …
Forex Factory: با تقویم اقتصادی فارکس محور، رویدادهای تأثیرگذار بر بازار را خیلی قبل از وقوع پیش‌بینی کنید.
TradingView: تقویم اقتصادی آخرین و رویدادهای اقتصادی آینده را نشان می‌دهد که می‌توانند بر دارایی‌ها، مناطق و بازارهای جهانی خاصی تأثیر بگذارند.
FXStreet: تقویم اقتصادی لحظه‌ای، رویدادها و شاخص‌های اقتصادی سراسر جهان را پوشش می‌دهد.
MyFxBook: تقویم اقتصادی به صورت آنی که تمام رویدادها و اطلاعیه‌های اقتصادی را پوشش می‌دهد. مقادیر تاریخی، قبلی، اجماعی و واقعی هر شاخص را مشاهده کنید.

همچنین بروکرهای فارکس هم معمولاً تقویم اقتصادی روی سایت خود دارند.

در انتها

تقویم اقتصادی مثل یک “برنامه‌ریزی خبری” برای بازار است. اگر به آن توجه نکنید، ممکن است در لحظه انتشار اخبار مهم با حرکت‌های ناگهانی و شدید قیمت غافلگیر شوید. استفاده درست از آن کمک می‌کند ریسک معاملات را مدیریت کنید و حتی فرصت‌های سودآور پیدا کنید. در دنیایی که ثانیه‌ها حرف اول را می‌زنند، اطلاع از آنچه در راه است، برگ برنده شماست. با استفاده منظم از این ابزار، دیگر از نوسانات ناگهانی غافلگیر نخواهید شد و می‌توانید با اطمینان بیشتری برای آینده سرمایه‌گذاری خود برنامه‌ریزی کنید.

به یاد داشته باشید، موفقیت در بازارهای مالی تنها به تحلیل نمودارها محدود نمی‌شود. تسلط بر اطلاعات و درک وقایع کلان اقتصادی، مکمل تحلیل تکنیکال است و شما را در مسیری قرار می‌دهد که به جای دنبال کردن بازار، آن را پیش‌بینی کنید. به همین خاطر توصیه می‌کنیم که از همین امروز، استفاده از تقویم اقتصادی را به یکی از عادت‌های معاملاتی خود تبدیل کنید.

سودآوری و معامله گری بصورت مداوم در بازار می تواند بسیار چالش برانگیز باشد، و واقعیت مسلم این است که اکثر معامله گران خرد معمولا پول خود را در این بازار از دست می دهند. با این وجود، با یک برنامه معاملاتی جامع، ابزارهای مناسب و دانش کافی از بازار ارز، شانس موفقیت شما به عنوان یک معامله گر به میزان قابل توجهی افزایش می یابد.

Source: investorent.xyz

ادامه مطلب

آموزش

اندیکاتور ATR چیست و چه کاربردی در تحلیل تکنیکال دارد؟

منتشر شده

3 هفته پیش

در

شهریور 1, 1404

توسط

روکو (Rocco)

بررسی دامنه تغییرات قیمت سهام یکی از موثرترین روش‌ها برای اندازه‌گیری میزان نوسان قیمت است. برای تعیین دامنه تغییرات، کافی است بالاترین و پایین‌ترین قیمت را در یک بازه زمانی معین مقایسه کنیم. در ادامه، به بررسی جزئیات بیشتری درباره اندیکاتور ATR، از جمله نحوه محاسبه آن، کاربردهای مختلف در معاملات و نکاتی برای استفاده بهینه در تحلیل‌ تکنیکال می‌پردازیم. با اینوستورنت همراه باشید.

اندیکاتور های تکنیکال پیشرو و پسرو (Leading & Lagging indicators)

اندیکاتور ATR چیست؟

اندیکاتور ATR، مختصر کلمه (Average True Range) یا میانگین دامنه واقعی است. این اندیکاتور یکی از ابزارهای تحلیل تکنیکال است که برای اندازه‌گیری نوسانات بازار استفاده می‌شود. این اندیکاتور توسط ولز وایلدر (Welles Wilder) سال ۱۹۷۸ در کتابی با عنوان “مفاهیم جدید در سیستم‌های معاملاتی تکنیکال” معرفی شد. ATR به معامله‌گران کمک می‌کند تا نوسانات بازار را بهتر درک کنند و تصمیمات معاملاتی بهتری بگیرند.

اندیکاتور ATR نوسانات را به صورت مطلق اندازه‌گیری می‌کند و مقادیر حاصل از آن درصدی از قیمت‌های فعلی نیستند. به عبارتی دیگر، ATR سهام‌ با قیمت بالا، بیشتر از ATR سهام‌ با قیمت پایین خواهد بود. به عنوان مثال، سهامی که قیمت آن در بازه ۵۰۰ تا ۶۰۰ هزار معامله می‌شود، ATR بالاتری نسبت به سهامی با بازه قیمتی ۵۰ تا ۶۰ هزار خواهد داشت. بنابراین، نمی‌توان مقادیر ATR سهام‌ مختلف را با یکدیگر مقایسه کرد.

نحوه محاسبه اندیکاتور ATR

محاسبه ATR شامل مراحلی است که به ترتیب زیر انجام می‌شود:

۱. محاسبه دامنه واقعی (True Range)

TR بزرگ‌ترین مقدار بین سه دسته زیر است:

اختلاف بین بالاترین (High) و پایین‌ترین قیمت (Low) در دوره فعلی

تفاوت بین بالاترین قیمت دوره فعلی (High) و قیمت بسته شدن دوره قبلی (Previous Close)

تفاوت بین پایین‌ترین قیمت دوره فعلی (Low) و قیمت بسته شدن دوره قبلی (Previous Close)

۲. میانگین‌گیری دامنه واقعی:

ATR با میانگین‌گیری دامنه واقعی (TR) در یک دوره مشخص محاسبه می‌شود. معمولاً این دوره ۱۴ روزه است، اما می‌توان آن را بر اساس نیازهای خاص تنظیم کرد.

دوره های استاندارد برای محاسبه ATR

ولز وایلدر مخترع اندیکاتور ATR، محاسبه این اندیکاتور را با یک دوره زمانی ۱۴ روزه پیشنهاد کرده است. استفاده از این دوره استاندارد ۱۴ روزه باعث می‌شود که ATR نه بیش از حد حساس باشد و نه تغییرات مهم را از دست بدهد. اگرچه دوره ۱۴ روزه به عنوان یک استاندارد عمومی پذیرفته شده است، اما استفاده از دوره‌های کوتاه‌تر یا بلندتر نیز می‌تواند با توجه به عوامل مختلفی از جمله استراتژی معاملاتی، افق زمانی افراد و نوع بازار مفید باشد. مقدار ATR به دوره زمانی انتخابی حساس است و ممکن است در دوره‌های مختلف نتایج متفاوتی ارائه دهد.

استراتژی معاملاتی (Trading Strategy) به چه معناست؟

کاربردهای ATR

اندیکاتور ATR کاربردهای متنوعی دارد که در ادامه به برخی از مهم‌ترین آنها اشاره می‌شود:

۱. اندازه‌گیری نوسانات بازار

ATR به تحلیل‌گران کمک می‌کند تا نوسانات بازار را اندازه‌گیری کنند. مقادیر بالای ATR نشان‌دهنده نوسانات زیاد سهام و مقادیر پایین نشان‌دهنده نوسانات کم است. این اطلاعات می‌توانند در تصمیم‌گیری‌های معاملاتی کمک کنند.

۲. تعیین حد ضرر (Stop Loss)

یکی از کاربردهای مهم ATR تعیین حد سود و حد ضرر است. معامله‌گران می‌توانند از ATR برای تعیین فاصله مناسب حد ضرر استفاده کنند. زمانی که اندیکاتور ATR مقادیر بالاتری را نمایش می‌دهد، معامله‌گران نوسانات قیمتی بیشتری را پیش‌بینی می‌کنند. در نتیجه، آنها معمولاً حد ضرر خود را با فاصله بیشتری از قیمت فعلی قرار می‌دهند تا از نوسانات شدید بازار در امان بمانند. برعکس، زمانی که ATR نشان‌دهنده نوسانات کمتری باشد، معامله‌گران حد ضرر را نزدیک‌تر به قیمت فعلی تعیین می‌کنند تا از حرکات قیمتی کوچک نیز بهره‌برداری کنند.

«خروج شاندلیر» (Chandelier Exit) یکی از تکنیک‌های مشهور است که توسط «چاک لبو» (Chuck LeBeau) ابداع شده است. این روش یک تکنیک مبتنی بر ATR است که محدوده حد ضرر را برای موقعیت‌های معاملاتی خرید و فروش تعیین می‌کند.

محدودیت‌های اندیکاتور ATR

دو محدودیت اصلی برای استفاده از اندیکاتور ATR وجود دارد که معامله‌گران باید به آنها توجه داشته باشند.

۱. محدودیت اول، متفاوت بودن تفسیر نتایج ATR است. هر معامله‌گری ممکن است برداشت متفاوتی از نتایج این اندیکاتور داشته باشد.

۲. محدودیت دوم این است که اندیکاتور ATR جهت قیمت را مورد بررسی قرار نمی‌دهد و تنها به اندازه‌گیری نوسانات می‌پردازد. به همین دلیل، ممکن است معامله‌گر حرکت‌های متفاوتی را از بازار دریافت کند، به خصوص زمانی که پیوت‌ها در حال شکل‌گیری هستند یا روندها معکوس می‌شوند.

برای مثال، اگر قیمت حرکت چشم‌گیری برخلاف روند قبلی داشته باشد و اندیکاتور ATR نیز به میزان قابل‌توجهی افزایش یابد، برخی معامله‌گران ممکن است تصور کنند که ATR روند قبلی را تأیید می‌کند، در حالی که این برداشت ممکن است نادرست باشد.

اندیکاتور ATR یکی از ابزارهای مهم و کاربردی در تحلیل تکنیکال است که به معامله‌گران کمک می‌کند تا نوسانات بازار را بهتر درک کنند و تصمیمات معاملاتی بهتری بگیرند. با توجه به مزایا و کاربردهای متعدد ATR، این اندیکاتور می‌تواند نقش مهمی در استراتژی‌های معاملاتی ایفا کند. با این حال، معامله‌گران باید به محدودیت‌های آن نیز توجه کنند و از ATR در کنار سایر ابزارهای تحلیل تکنیکال استفاده کنند تا به نتایج دقیق‌تری دست یابند.

Source: investopedia.com

ادامه مطلب